परिवर्तनीय वार्षिकी परिभाषा

वेरिएबल एन्युटी क्या है?

एक चर वार्षिकी एक प्रकार का वार्षिकी अनुबंध है, जिसका मूल्य म्यूचुअल फंड के अंतर्निहित पोर्टफोलियो के प्रदर्शन के आधार पर भिन्न हो सकता है। परिवर्तनीय वार्षिकी निश्चित वार्षिकी से भिन्न होती है, जो एक विशिष्ट और गारंटीकृत रिटर्न प्रदान करती है।

चाबी छीन लेना

• एक परिवर्तनीय वार्षिकी का मूल्य वार्षिकी के मालिक द्वारा चयनित म्यूचुअल फंडों के एक अंतर्निहित पोर्टफोलियो के प्रदर्शन पर आधारित है। दूसरी ओर वार्षिकी, एक गारंटीकृत रिटर्न प्रदान करती है। परिवर्तनीय वार्षिकी उच्च रिटर्न और निश्चित आय से अधिक आय की संभावना प्रदान करती है। वार्षिकियां, लेकिन यह भी एक जोखिम है कि खाता मूल्य में गिर जाएगा।

परिवर्तनीय वार्षिकी मूल बातें

परिवर्तनशील वार्षिकी को समझना

ऐसे दो तत्व हैं जो एक परिवर्तनीय वार्षिकी के मूल्य में योगदान करते हैं - मूलधन, जो कि आपके द्वारा वार्षिकी में दिए गए धन की राशि है, और वह रिटर्न जो आपके वार्षिकी के अंतर्निहित निवेश उस समय पर मूलधन पर वितरित करते हैं।

सबसे लोकप्रिय प्रकार की परिवर्तनीय वार्षिकी को आस्थगित वार्षिकी कहा जाता है। अक्सर सेवानिवृत्ति योजना के उद्देश्यों के लिए उपयोग किया जाता है, यह भविष्य में कुछ बिंदु पर शुरू होने वाली एक नियमित (मासिक, त्रैमासिक, वार्षिक) आय स्ट्रीम प्रदान करने के लिए है। तत्काल वार्षिकियां भी हैं, जो तुरंत आय का भुगतान करना शुरू कर देती हैं।

आप एकमुश्त या भुगतान की एक श्रृंखला के साथ एक वार्षिकी खरीद सकते हैं और खाते का मूल्य तदनुसार बढ़ेगा। आस्थगित वार्षिकी के मामले में, इसे अक्सर संचय चरण के रूप में जाना जाता है।

दूसरा चरण शुरू हो जाता है जब वार्षिकी मालिक बीमाकर्ता को आय का प्रवाह शुरू करने के लिए कहता है, जिसे अक्सर पेआउट चरण के रूप में संदर्भित किया जाता है। पेआउट चरण शुरू होने के बाद अधिकांश वार्षिकियां आपको खाते से अतिरिक्त धन निकालने की अनुमति नहीं देंगी।

1950 के दशक में परिवर्तनीय वार्षिकी को निश्चित वार्षिकी के विकल्प के रूप में पेश किया गया था, जो एक गारंटीकृत पेशकश करते हैं, लेकिन अक्सर कम, वापसी करते हैं। परिवर्तनीय वार्षिकी ने खरीदारों को बीमाकर्ता द्वारा पेश म्यूचुअल फंड के मेनू में निवेश करके बढ़ते बाजारों से लाभ उठाने का मौका दिया। संचय चरण के दौरान उच्च रिटर्न की संभावना थी और भुगतान चरण के दौरान बड़ी आय। नकारात्मक पक्ष यह था कि खरीदार बाजार जोखिम के संपर्क में था, जिसके परिणामस्वरूप नुकसान हो सकता है। एक निश्चित वार्षिकी के साथ, इसके विपरीत, बीमा कंपनी ने जो भी वादा किया है उसे वितरित करने के जोखिम को स्वीकार करती है।

वापसी पर सीमाओं के कारण परिवर्तनीय वार्षिकी को दीर्घकालिक निवेश माना जाना चाहिए। आमतौर पर, वे संचय चरण के दौरान प्रत्येक वर्ष एक वापसी की अनुमति देते हैं। हालांकि, यदि आप अनुबंध के आत्मसमर्पण की अवधि के दौरान निकासी करते हैं, जो कि 15 साल तक हो सकता है, तो आपको आमतौर पर आत्मसमर्पण शुल्क का भुगतान करना होगा।

परिवर्तनीय वार्षिकी लाभ और नुकसान

यह तय करने में कि किसी अन्य प्रकार के निवेश के लिए एक परिवर्तनीय वार्षिकी में पैसा लगाना है या नहीं, यह इन पेशेवरों और विपक्षों का वजन करने के लायक है:

पेशेवरों

• कर वृद्धि को स्थगित कर दिया

• आपकी आवश्यकताओं के अनुरूप आय स्ट्रीम

• मृत्यु लाभ की गारंटी

• लेनदारों को ऑफ-लिमिट्स प्रदान करता है

विपक्ष

• निश्चित वार्षिकी की तुलना में जोखिम भरा

• जल्दी वापसी के लिए आत्मसमर्पण शुल्क और दंड

• उच्च शुल्क

यहां प्रत्येक पर कुछ विवरण दिए गए हैं।

लाभ

1. परिवर्तनीय वार्षिकियां कर-स्थगित हो जाती हैं, इसलिए आपको आय प्राप्त करने या निकासी करने तक किसी भी निवेश लाभ पर करों का भुगतान करने की आवश्यकता नहीं है। यह निश्चित रूप से सेवानिवृत्ति के खातों का भी सच है, जैसे कि पारंपरिक IRAs और 401 (k) s, निश्चित रूप से। आप अपनी आवश्यकताओं के अनुरूप आय स्ट्रीम को दर्जी कर सकते हैं। यदि आप भुगतान चरण से पहले मर जाते हैं, तो आपके लाभार्थियों को एक गारंटीकृत मृत्यु लाभ प्राप्त हो सकता है। एक वार्षिकी में धन लेनदारों और अन्य ऋण लेनेवालों के लिए सीमाएं हैं। यह आम तौर पर सेवानिवृत्ति की योजनाओं के साथ-साथ सच है।

नुकसान

1. परिवर्तनीय वार्षिकी निश्चित वार्षिकी की तुलना में जोखिमपूर्ण होती है क्योंकि अंतर्निहित निवेश मूल्य खो सकते हैं। यदि आपको वित्तीय आपातकाल के कारण खाते से पैसे निकालने की आवश्यकता है, तो आपको आत्मसमर्पण शुल्क का सामना करना पड़ सकता है। 59 वर्ष की आयु से पहले आपके द्वारा की गई कोई भी निकासी 10% कर के दंड के अधीन हो सकती है। परिवर्तनीय वार्षिकी पर शुल्क काफी भारी हो सकता है।

परिवर्तनीय वार्षिकी खरीदने से पहले, निवेशकों को निवेश लाभ या हानि की गणना के लिए खर्चों, जोखिमों और सूत्रों को समझने की कोशिश करने के लिए प्रॉस्पेक्टस को ध्यान से पढ़ना चाहिए। वार्षिकी जटिल उत्पाद हैं, इसलिए ऐसा करना आसान कहा जा सकता है।

यह ध्यान रखें कि निवेश प्रबंधन शुल्क, मृत्यु दर, प्रशासनिक शुल्क और किसी भी अतिरिक्त सवार के लिए शुल्क के बीच, एक परिवर्तनीय वार्षिकी के खर्च जल्दी से जोड़ सकते हैं। यह अन्य प्रकार के निवेशों की तुलना में लंबी अवधि में आपके रिटर्न पर प्रतिकूल प्रभाव डाल सकता है।