मोहरा की कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स बनाम 500 इंडेक्स फंड: एक अवलोकन
इन्वेस्टमेंट कंपनी मोहरा के दो सबसे लोकप्रिय उत्पाद मोहरा बाजार स्टॉक इंडेक्स फंड और मोहरा 500 इंडेक्स फंड हैं। जबकि दोनों एक स्टॉक पोर्टफोलियो में उपयुक्त कोर होल्डिंग्स के रूप में कार्य कर सकते हैं, एक जैसे दिखने वाले म्यूचुअल फंड अलग-अलग निवेश रणनीतियों का पीछा करते हैं। जैसा कि इसके नाम से पता चलता है, कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड पूरे यूएस इक्विटी मार्केट को एक्सपोजर प्रदान करता है, जैसा कि सेंटर फॉर रिसर्च इन सिक्योरिटीज प्राइस (सीआरएसपी) ने यूएस मार्केट में कुल 3, 550 से अधिक शेयरों का इंडेक्स प्रस्तुत किया है, जबकि 500 इंडेक्स फंड केवल एक्सपोजर प्रदान करता है। सबसे बड़ी अमेरिकी कंपनियों में से 500, एसएंडपी 500 इंडेक्स के समान।
मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड
वेनगार्ड टोटल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड (VTSAX) नैस्डैक और न्यूयॉर्क स्टॉक एक्सचेंज (NYSE) में ट्रेड किए गए छोटे-, मिड- और लार्ज-कैप ग्रोथ और वैल्यू शेयरों में विविधतापूर्ण निवेश प्रदान करता है।
26 अप्रैल 1992 को बनाया गया, म्यूचुअल फंड ने अपनी स्थापना के बाद से औसत वार्षिक रिटर्न 9.74% हासिल किया है (30 अप्रैल, 2019 तक)। फंड का एडमिरल शेयर- वर्तमान में नए निवेशकों के लिए उपलब्ध केवल — 13 नवंबर 2000 को अपनी स्थापना के बाद से 6.87% सालाना लौटा है। यह रिटर्न फंड के बेंचमार्क, CRSP यूएस टोटल मार्केट इंडेक्स के लगभग समान है। फंड पूरे सूचकांक और इसकी प्रमुख विशेषताओं को समझने के लिए एक प्रतिनिधि नमूना दृष्टिकोण को नियुक्त करता है।
30 अप्रैल, 2019 तक, फंड के पास 3, 607 स्टॉक थे और निवल संपत्ति 804.6 बिलियन डॉलर थी। प्रौद्योगिकी, वित्तीय, औद्योगिक, स्वास्थ्य देखभाल और उपभोक्ता सेवा कंपनियां इसकी सबसे बड़ी हिस्सेदारी बनाती हैं। VTSAX 0.04% के बेहद कम व्यय अनुपात का शुल्क लेता है और $ 3, 000 के न्यूनतम निवेश की आवश्यकता होती है।
दोनों मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स और मोहरा 500 इंडेक्स म्यूचुअल फंड भी एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ) के रूप में उपलब्ध हैं।
मोहरा 500 इंडेक्स फंड
व्यक्तिगत निवेशकों के लिए पहला इंडेक्स फंड, कंपनी के अनुसार, मोहरा 500 इंडेक्स फंड (VFIAX) पूरे यूएस इक्विटी मार्केट के एक सबसेट के लिए एक्सपोजर प्रदान करता है- विशेष रूप से, स्टैंडर्ड एंड पूअर्स 500 इंडेक्स, जिनकी कंपोनेंट कंपनियां तीन से तीन खाते हैं। अमेरिकी शेयर बाजार के मूल्य का चौथा। मोहरा 500 इंडेक्स फंड अपने बेंचमार्क इंडेक्स की प्रतिकृति बनाना चाहता है, जिसमें स्टॉक में अपनी कुल शुद्ध संपत्ति का निवेश करता है और इंडेक्स के समान वजन के साथ प्रत्येक घटक को धारण करता है। इस तरह, फंड एस एंड पी से मुश्किल से विचलित होता है, जिसे इसे नकल करने के लिए डिज़ाइन किया गया है।
फंड 31 अगस्त, 1976 को जारी किया गया था; 30 अप्रैल, 2019 तक, इसने 11.07% की वार्षिक औसत कमाई की है। फंड के एडमिरल शेयर- वर्तमान में केवल नए निवेशकों के लिए उपलब्ध हैं - 13 नवंबर, 2000 को अपनी स्थापना के बाद से 6.37% सालाना लौटाए गए, केवल एसएंडपी 500 से थोड़ा कम।
मोहरा 500 इंडेक्स फंड की कुल शुद्ध संपत्ति में $ 479.7 बिलियन है और इसके नाम पर, 508 स्टॉक हैं। अपनी बहन निधि की तरह, VFIAX 0.04% के व्यय अनुपात का शुल्क लेता है और इसके लिए न्यूनतम $ 3, 000 निवेश की आवश्यकता होती है।
चाबी छीन लेना
- हालांकि, दोनों व्यापक रूप से इक्विटी म्यूचुअल फंड हैं, मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड और मोहरा 500 इंडेक्स फंड में अलग-अलग निवेश उद्देश्य हैं। मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड पूरे अमेरिकी इक्विटी बाजार में निवेश करता है। मोहरा 500 इंडेक्स फंड पूरी तरह से निवेश करता है। 500 सबसे बड़ी अमेरिकी कंपनियों में। मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड पोर्टफोलियो के सभी इक्विटी होल्डिंग्स का प्रतिनिधित्व कर सकता है, जबकि मोहरा 500 इंडेक्स फंड को आदर्श रूप से आक्रामक वृद्धि वाले शेयरों के साथ असंतुलित होना चाहिए।
मुख्य अंतर
मोहरा कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड (एडमिरल शेयर) की तुलना में, वैंगार्ड 500 इंडेक्स फंड (एडमिरल शेयर) ने ऐतिहासिक रूप से थोड़ा कम अस्थिरता और वापसी का अनुभव किया है। हालांकि, शार्प अनुपात (जोखिम-समायोजित रिटर्न की गणना के लिए सबसे व्यापक रूप से इस्तेमाल किया जाने वाला तरीका) लगभग समान है, जो बताता है कि दोनों फंडों में निवेशकों के जोखिम-समायोजित आधार पर समान रिटर्न था।
मोहरा स्टॉक स्टॉक इंडेक्स फंड, अत्यधिक जोखिम-सहिष्णु निवेशकों के लिए सबसे उपयुक्त है, जो यूएस स्टॉक मार्केट में कम लागत वाले निवेश की मांग कर रहे हैं। इसके अतिरिक्त, यह एक पोर्टफोलियो में एकल घरेलू इक्विटी फंड के रूप में कार्य कर सकता है।
इस बीच, मोहरा 500 इंडेक्स फंड लंबी अवधि के निवेश क्षितिज वाले निवेशकों के लिए मुख्य इक्विटी होल्डिंग और लार्ज-कैप इक्विटी बाजार के कम जोखिम के लिए प्राथमिकता के रूप में उपयुक्त है। चूंकि यह अधिक रूढ़िवादी, लार्ज-कैप शेयरों पर ध्यान केंद्रित करता है, इसलिए फंड एक विविध पोर्टफोलियो में सबसे अच्छा काम कर सकता है जिसमें विकास के लिए अन्य प्रकार के इक्विटी के संपर्क में हैं।
