विक्स का व्यापार करने के लिए चलती औसत का उपयोग करना

CBOE अस्थिरता सूचकांक (VIX) अगले 30 सत्रों में अस्थिरता के लिए उम्मीदों को मापता है, पुट और कॉल ऑप्शंस गतिविधि के साथ इसकी गणना अंतर्निहित करता है। जबकि VIX S & P 500 डेटा पर केंद्रित है, व्यापारी और हेजर्स भी CBOE Nasdaq अस्थिरता सूचकांक (VXN) और डॉव जोन्स इंडस्ट्रियल एवरेज CBOE DJIA वोलटाइट इंडेक्स (VXD) के माध्यम से Nasdaq 100 की जांच कर सकते हैं।

VIX पर लागू मूविंग एवरेज SPDR ट्रस्ट (SPY), साथ ही अस्थिरता आधारित वायदा अनुबंधों और एक्सचेंज ट्रेडेड फंडों में शामिल हैं कि व्यापक-आधारित उपकरणों में विभिन्न प्रकार की रणनीतियों को खरीदने और बेचने के लिए आधार बनाते हैं, जिसमें शामिल हैं:

• CBOE अस्थिरता सूचकांक फ्यूचर्स (VX) S & P 500 VIX शॉर्ट-टर्म फ्यूचर्स ETN (VXX) VIX शॉर्ट-टर्म फ्यूचर्स ETF (VIXY) S & P 500 VIX मिड-टर्म फ्यूचर्स ETN (VXZ)

हालांकि, फ्यूचर्स या फंड्स कैलकुलेशन से बचते हुए इंडेक्स पर सीधे टेक्निकल एनालिसिस को लागू करना सबसे अच्छा है क्योंकि इन इंस्ट्रूमेंट्स में प्राइसिंग रोल यील्ड और कॉन्टैंगो के जरिए तय होती है, जो भविष्य और स्पॉट प्राइस के बीच टाइमिंग वेरिएशन को दर्शाती है। स्मार्ट व्यापारी फ्यूचर कॉन्ट्रैक्ट्स को रोल करके इस गिरावट को दूर कर सकते हैं, लेकिन फंड निरंतर चार्ट को ट्रैक करते हैं जो उन्हें कुछ दिनों से अधिक समय तक धारण करने के लिए अनुपयुक्त बनाते हैं।

व्यापारी सहानुभूति इक्विटी, विकल्प और वायदा जोखिम की तलाश में लंबी और छोटी अवधि के वीआईएक्स चार्ट के साथ अस्थिरता के रुझान को मापते हैं। RIX VIX इक्विटी इंडेक्स और अंतर्निहित घटकों के बीच सहसंबंध बढ़ाने के लिए जाता है, जिससे इंडेक्स फंड व्यक्तिगत प्रतिभूतियों की तुलना में अधिक आकर्षक हो जाते हैं। गिरने VIX इस समीकरण को उलट देता है, एक स्टॉकपिकर के बाजार का समर्थन करता है जिसमें व्यक्तिगत प्रतिभूतियां इंडेक्स फंड्स की तुलना में बेहतर ट्रेडिंग अवसर प्रदान करती हैं।

इंट्राडे विक्स मूविंग एवरेज

इंट्रा डे VIX चार्ट कम समय के फ्रेम पर अस्थिरता और जोखिम की भावना का एक महत्वपूर्ण आंतरिक गेज प्रदान करता है। प्रतिक्रिया का उपयोग व्यापार बास्केट के लिए एक विश्वसनीय लेकिन पूरक प्रविष्टि ट्रिगर के रूप में किया जा सकता है जो जोखिम धारणा (वृद्धि यंत्रों को खरीदने और रक्षात्मक उपकरणों को बेचने) या जोखिम उठाने (रक्षात्मक उपकरणों को खरीदने और विकास यंत्रों को बेचने) के पक्ष में है।

इस उद्देश्य के लिए 15-मिनट की समय सीमा अच्छी तरह से काम करती है, यह उन पलटावों पर ध्यान केंद्रित करती है जो व्यापारिक दिन के दौरान भावनाओं में बदलाव करते हैं। हालाँकि, इंट्राडे VIX पैटर्न रैग्ड दिख सकता है, जिससे विश्वसनीय सिग्नल ढूंढना मुश्किल हो जाता है। मूल्य कार्रवाई पर 10-बार एसएमए रखने से इन घुमावों को सुचारू किया जा सकता है, शोर को कम करते हुए सिग्नल बढ़ाता है। एनवाईएसई टिक और एडवांस: गिरावट के आंकड़ों के साथ, संकेतकों की तिकड़ी आश्चर्यजनक सटीकता के साथ मूल्य और भावों के झूलों को पढ़ सकती है।

इस उदाहरण में, 15-मिनट VIX पर 10-बार एसएमए छह सत्रों में पांच प्रमुख मोड़ दिखाता है, जबकि अंतर्निहित संकेतक कम से कम एक दर्जन बार आगे और पीछे निकलता है। जब उच्च या निम्न ट्रेंडिंग होता है, तो चलती औसत महत्वपूर्ण मार्केट एक्शन की ओर इशारा करता है, जैसा कि अगस्त 11 और 13. के बीच किया गया था। एस एंड पी 500 इंडेक्स 50 से अधिक अंक (ए) से बंद हो गया, उस अवधि के दौरान, इंट्राडे रिवर्सल (उच्च) में बदल गया। बी) जिसमें 34-बिंदु इंट्राडे रिकवरी दिखाई गई।

यह अल्पकालिक विश्लेषण अगस्त 14 और 17 के शांत सत्रों में कम विश्वसनीयता का काम करता है, चलती औसत के साथ अल्पकालिक उच्च और चढ़ाव की एक श्रृंखला को पीसता है। यह एक शुरुआती बिक-ऑफ (C), और एक दोपहर की उछाल (D) 14 ^वें पर कब्जा कर लेता है, लेकिन 17 ^वें दोपहर (F) पर मध्य दोपहर तक कम मोड़ने में विफल रहता है, बाजार के बाद एक कमजोर ओपन से बाहर निकलता है (इ)। VIX स्वस्थ S & P 500 लाभ के बावजूद हरे रंग में उस सत्र को बंद कर देता है, जो एक मामूली मंदी विचलन का संकेत देता है।

दैनिक और साप्ताहिक VIX मूविंग एवरेज

दैनिक और साप्ताहिक VIX के लिए लागू मूविंग एवरेज बाजार की धारणा में दीर्घकालिक बदलावों को मापता है, साथ ही साथ चौंकाने वाली घटनाएं जो ऊर्ध्वाधर स्पाइक को आधारभूत पैटर्न से ट्रिगर करती हैं। ये डर के स्तर में अचानक वृद्धि करते हैं, चाहे 2011 के जापानी सुनामी जैसे आर्थिक डेटा या प्राकृतिक आपदाओं को अस्थिर करने की प्रतिक्रिया में, निवेशक मनोविज्ञान पर तत्काल नकारात्मक प्रभाव पड़ता है, भावनात्मक बिक्री दबाव को ट्रिगर करता है जो दुनिया के बाजारों में एक महत्वपूर्ण गिरावट का कारण बन सकता है।

50- और 200-दिवसीय ईएमए दैनिक वीआईएक्स चार्ट पर एक साथ काम करते हैं। मूविंग एवरेज क्रॉस महत्वपूर्ण मनोवैज्ञानिक पारियों को चिह्नित कर सकते हैं, 50-दिन की क्रॉसिंग के साथ 200-दिन सिग्नलिंग सुधार की भावना के नीचे, जबकि 50-दिन के क्रॉसिंग 200-दिन से ऊपर की ओर इशारा करते हुए गिरावट की ओर इशारा करते हैं। उदाहरण के लिए, अक्टूबर 2014 में 200-दिवसीय क्रॉसओवर (ए) से ऊपर एक 50-दिवसीय 145-पॉइंट एस एंड पी 500 की बिक्री बंद हो जाती है। क्रॉस नियमित रूप से ऊर्ध्वाधर स्पाइक्स और बाद में पुनर्प्राप्ति के परिणामस्वरूप होते हैं, जो पर्यवेक्षक तकनीशियन को बढ़ते डर और शालीनता की वापसी के बीच समय की अनुमति देता है।

दो मानक विचलन के लिए सेट 20-दिवसीय बोलिंजर बैंड दैनिक VIX विश्लेषण के लिए काफी जानकारी जोड़ता है, जिसमें ऊर्ध्वाधर स्पाइक्स एक ठहराव या उलट संकेत के बाहर 100% धक्का देते हैं, जैसा कि उन्होंने अक्टूबर (बी) और दिसंबर (सी) में किया था। बाद में स्पाइक्स क्षैतिज शीर्ष बैंड में छिपे हुए प्रतिरोध में चलते हैं, जो जनवरी और फरवरी (डी, ई, एफ) में तीन उलट को ट्रिगर करता है।

साप्ताहिक VIX चार्ट भाव में लंबी अवधि के बदलाव को ट्रैक करता है, जिसमें बैल और भालू बाजारों के बीच संक्रमण शामिल है। वीआईएक्स और 200-सप्ताह के ईएमए के बीच संबंध इस संबंध में विशेष रूप से उपयोगी है, जैसा कि आप 2003 और 2011 के बीच चार्ट को देखते समय देख सकते हैं। 200-दिवसीय ईएमए प्रतिरोध हो गया जब कीमत 2003 में चलती औसत के माध्यम से गिर गई, ए संकेत नया बैल बाजार, और यह चक्रीय शीर्ष से सिर्फ दो महीने पहले 2007 की गर्मियों में सफलतापूर्वक घुड़सवार।

यह विश्लेषणात्मक प्रक्रिया अगले चार वर्षों में अच्छी तरह से काम करती रही, जिसमें 2009 के मध्य में 200-दिवसीय ईएमए के नीचे बसने की कीमत थी, जो भालू के बाजार के नीचे आने के कुछ महीने बाद थी। इसने मई 2010 के फ़्लैश क्रैश के दौरान उस स्तर को छेड़ा, लेकिन गर्मियों तक अपने तरीके से कम काम किया, यह दर्शाता है कि अस्थिर घटना एक नए भालू बाजार को ट्रिगर करने में विफल रही थी।

तल - रेखा

CBOE S & P Volatility Index (VIX) पर लागू मूविंग एवरेज इंडिकेटर की प्राकृतिक चंचलता को सुचारू करता है, जिससे अल्पकालिक व्यापारियों और दीर्घकालिक बाजार टाइमर अत्यधिक विश्वसनीय भावना और अस्थिरता डेटा का उपयोग करते हैं।