रियल एस्टेट उद्योग में शीर्ष निवेश बैंक

आवास शुरू होता है, नए घरों की बिक्री, मौजूदा घरों की बिक्री। आवास क्षेत्र से निकलने वाले आर्थिक आंकड़ों का उपभोक्ता विश्वास और अर्थव्यवस्था के समग्र प्रक्षेप पर बहुत प्रभाव पड़ता है। अचल संपत्ति बाजार को ऐतिहासिक रूप से एक बहुत ही सुरक्षित निवेश माना जाता था - एक ऐसा जो प्रतीत होता है कि हमेशा उच्चतर होता है। फिर 2008 का वित्तीय संकट टला। उस मंदी ने बाजार, उसके खिलाड़ियों और बाजार के आंतरिक कामकाज पर एक नई रोशनी डाली। एक बार सोचा जाने की तुलना में अधिक जटिल, अचल संपत्ति बाजार ने उपभोक्ताओं के आर्थिक धन पर अपने बाहरी प्रभाव को प्रकट किया है।

कई संस्थाएँ अपने रियल एस्टेट प्रोजेक्ट्स के साथ निवेश करने के लिए निवेश बैंकों पर भरोसा करती हैं - चाहे वह पैसा बढ़ा रही हो या संभावित सौदों की ताकत और नुकसान का विश्लेषण कर रही हो। ये संस्थान रियल एस्टेट उद्योग में महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं, और बड़े, वैश्विक खिलाड़ी होते हैं, जो रियल एस्टेट सौदों के एक बड़े हिस्से पर कब्जा करते हैं। यह लेख अचल संपत्ति निवेश बैंकिंग उद्योग की मूल बातें, साथ ही इस क्षेत्र में काम करने वाले शीर्ष पांच बैंकों को देखता है।

चाबी छीन लेना

• रियल एस्टेट निवेश बैंकिंग फर्म उन लोगों के साथ रियल एस्टेट सौदों के लिए पूंजी की मांग करते हैं जो इसे प्रदान करते हैं। बैंक जोखिम, परियोजनाओं के स्थान और समग्र दायरे, संपत्ति के प्रकार और नकदी प्रवाह की क्षमता के साथ-साथ हामीदारी और संपत्ति की बिक्री में सहायता का विश्लेषण करते हैं। Q1-2019 में शीर्ष पांच रियल एस्टेट निवेश बैंक क्रेडिट सुइस, CITIC ग्रुप, HSBC, जेपी मॉर्गन चेस और मॉर्गन स्टेनली थे। उद्योग में इन कंपनियों का वर्चस्व है क्योंकि अंडरराइटिंग सौदों की मात्रा और पूंजी अचल संपत्ति निवेश की स्थिति REITs की वजह से है। निवेश करना जारी रखें।

रियल एस्टेट निवेश बैंकिंग क्या है?

एक विशेष बाजार के रूप में, रियल एस्टेट क्षेत्र को स्थानीय बुनियादी बातों के ज्ञान और समझ के साथ-साथ विभिन्न वाहनों के कामकाज की आवश्यकता होती है जो कि अचल संपत्ति में निवेश करने के लिए उपयोग किए जाते हैं। उदाहरण के लिए, रियल एस्टेट निवेश ट्रस्ट (आरईआईटी) निवेशकों को उनकी संरचना के कारण अपील करते हैं। उन्हें अपनी आय का कम से कम 90% लाभांश के रूप में चुकाना पड़ता है। लेकिन जब निवेशक इन उच्च भुगतानों का आनंद लेते हैं, तो आरईआईटी अक्सर खुद को पूंजी की जरूरत में पाते हैं - ऋण और इक्विटी जारी करने पर भारी निर्भरता। यही कारण है कि आरईआईटी निवेश बैंकों की ओर रुख करते हैं।

निवेश बैंकिंग वित्तीय सेवा उद्योग का एक हिस्सा है जो कंपनियों, सरकारों और अन्य संस्थाओं के लिए पूंजी बनाता है और पाता है। विस्तार से, रियल एस्टेट निवेश बैंक उन लोगों से जुड़ते हैं जो रियल एस्टेट सौदों के लिए पूंजी प्रदान करते हैं जो इसे प्रदान करते हैं।

रियल एस्टेट इन्वेस्टमेंट बैंकिंग फर्म विभिन्न प्रकार के कार्यों के लिए जिम्मेदार हैं, जिनमें जोखिम, कारकों का विश्लेषण और परियोजनाओं का समग्र दायरा- नए निर्माणों से लेकर अधिग्रहण-परिसंपत्तियों के प्रकार, और अचल संपत्ति निवेशों से नकदी प्रवाह की संभावनाओं तक कुछ भी शामिल है। वे सौदों को कम करने, संपत्तियों की बिक्री में मदद करने और यहां तक ​​कि संयुक्त उद्यम, विलय और अधिग्रहण में भी भाग लेते हैं। रियल एस्टेट निवेश बैंकिंग को बैंकों को अपने ग्राहकों को सलाहकार सेवाएं प्रदान करने की आवश्यकता होती है - जिसमें बजट या बाजार विश्लेषण शामिल हो सकते हैं।

रियल एस्टेट में शीर्ष निवेश बैंक

2019 की पहली तिमाही के लिए फीस और बाजार हिस्सेदारी के साथ रियल एस्टेट क्षेत्र में शीर्ष पांच वैश्विक निवेश बैंक थे:

• क्रेडिट सुइसिसिटिक ग्रुप (पूर्व में चाइना इंटरनेशनल ट्रस्ट इन्वेस्टमेंट कॉरपोरेशन) HSBCJP मॉर्गन चेसमैगन स्टेनली

2018 की इसी अवधि से 2019 की पहली तिमाही में रियल एस्टेट क्षेत्र में फीस और शेयर गिर गए। Q1-2018 में कुल फीस और शेयर $ 1.96 मिलियन की तुलना में $ 1.392 मिलियन थे - जो कि 13% की गिरावट है। शीर्ष पांच में से किसी ने भी बाजार हिस्सेदारी के 10% से अधिक पर कब्जा नहीं किया।

इन बड़े बैंकों में उद्योग का वर्चस्व है क्योंकि अंडरराइटिंग सौदों की मात्रा के लिए REITs के साथ-साथ पूँजी की मात्रा की आवश्यकता होती है ताकि REITs को निवेश जारी रखने की अनुमति मिले। दुनिया की कुछ सबसे बड़ी निजी इक्विटी कंपनियों की भी उद्योग में मजबूत उपस्थिति है।

इन फर्मों ने उद्योग का नेतृत्व किया क्योंकि अचल संपत्ति निवेश ट्रस्ट द्वारा अंडरराइटिंग और पूंजी की मात्रा की आवश्यकता थी।

तल - रेखा

रियल एस्टेट उद्योग, विशेष रूप से आरईआईटी की परिक्रामी पूंजी की जरूरत, इसे निवेश बैंकों के लिए एक पका हुआ क्षेत्र बनाती है (जो सौदों को हामीदारी से उत्पन्न फीस इकट्ठा करने के लिए बहुत खुश हैं)। रियल एस्टेट निवेश में निहित जोखिमों को प्रबंधित करना - जो पिछले आवास संकट के दौरान बल्कि स्पष्ट हो गए थे - निवेश बैंकों के लिए एक सर्वोच्च प्राथमिकता है, जिन्हें क्षेत्र के लिए भारी पूंजी प्रतिबद्धताओं को बनाना है।