बाजार मनोविज्ञान के सिद्धांत हर तकनीकी संकेतक को रेखांकित करते हैं, इसलिए भीड़ के व्यवहार की एक अच्छी समझ कुछ तकनीकी संकेतकों के मूल सिद्धांतों की आपकी समझ के लिए महत्वपूर्ण है। बाजार का मनोविज्ञान भविष्यवाणी करना कठिन है, लेकिन कई विश्वसनीय संकेतक हैं जो निवेशकों के लिए दिशात्मक परिवर्तनों पर ध्यान केंद्रित करना आसान बनाते हैं।
एमएसीडी
मूविंग एवरेज कन्वर्जेन्स डाइवर्जेंस (एमएसीडी) केवल एक उपकरण है जो आम सहमति से शिथिलता और मंदी के बदलाव में बदलता है। मूल एमएसीडी को एक गहरे स्तर तक विस्तारित करते हुए, हम एमएसीडी-हिस्टोग्राम पाते हैं, जो वास्तव में मूल्य के दीर्घकालिक और अल्पकालिक सहमति के बीच अंतर को निर्धारित करने के लिए एक उपकरण है। माप तेज एमएसीडी लाइन (अल्पकालिक आम सहमति) और धीमी सिग्नल लाइन (लंबी अवधि की आम सहमति) के बीच अंतर को ट्रैक करता है।
दिशात्मक प्रणाली
दिशात्मक प्रणाली को जे। वेल्स वाइल्डर, जूनियर द्वारा विकसित किया गया था, यह उन रुझानों की पहचान करने के साधन के रूप में है जो व्यापारियों के लिए मान्य और उपयोगी संकेतक होने के लिए पर्याप्त मजबूत हैं। दिशात्मक रेखाओं का निर्माण यह निर्धारित करने के लिए किया जाता है कि क्या रुझान तेज या मंदी हैं: जब एक सकारात्मक दिशात्मक रेखा नकारात्मक रेखा से ऊपर होती है, तो तेज व्यापारियों के पास अधिक ताकत होती है (और एक तेजी से संकेत दिया जाता है)। विपरीत स्थिति मंदी का संकेत देती है। अधिक बताना औसत दिशात्मक संकेतक (ADX) है, जो सकारात्मक और नकारात्मक रेखाओं के बीच प्रसार बढ़ने पर बढ़ता है। जब ADX बढ़ जाता है, तो लाभदायक निवेश कभी मजबूत हो रहे हैं, और हारने वाले कमजोर हो रहे हैं; इसके अलावा, प्रवृत्ति जारी रहने की संभावना है।
गति और परिवर्तन की दर (RoC)
मोमेंटम संकेतक मूल्य के मूल्य (मूल्य) की आज की आम सहमति की तुलना में बड़े पैमाने पर आशावाद या निराशावाद में परिवर्तन को मापते हैं। मोमेंटम और आरओसी विशिष्ट उपाय हैं जिनके खिलाफ वास्तविक कीमतों की तुलना की जाती है: जब कीमतें बढ़ती हैं लेकिन गति या परिवर्तन की दर गिर जाती है, तो एक शीर्ष के निकट होने की संभावना है। यदि कीमतें एक नए उच्च लेकिन गति या आरओसी के निचले शीर्ष तक पहुंचती हैं, तो एक विक्रय संकेत का एहसास होता है। ये नियम विपरीत स्थिति में भी लागू होते हैं, जब कीमतें गिरती हैं या नए चढ़ाव आते हैं।
परिवर्तन की चिकनी दर
परिवर्तन की सहज दर आज के घातीय मूविंग एवरेज (औसत सहमति) की तुलना अतीत के कुछ बिंदुओं की औसत सहमति से करती है। परिवर्तन की सुगमता दर बस RoC गति संकेतक का एक बढ़ा हुआ संस्करण है - इसका उद्देश्य बाजार में तेजी या मंदी के रुख को निर्धारित करने में त्रुटियों के लिए RoC की क्षमता को कम करना है।
विलियम्स% R (Wm% R)
Wm% R, एक उपाय जो समापन कीमतों पर ध्यान केंद्रित करता है, प्रत्येक दिन के समापन मूल्य की हाल ही में सर्वसम्मति की सीमा के साथ तुलना करता है (मूल्य बंद करने की सीमा)। यदि किसी विशेष दिन पर, बैल अपनी हालिया श्रृंखला के शीर्ष पर बाजार को धक्का देने में सक्षम होते हैं, तो Wm% R एक तेजी से संकेत जारी करता है, और यदि एक भालू अपनी सीमा के नीचे बाजार को धक्का देने में सक्षम होता है, तो एक मंदी संकेत जारी किया जाता है।
Stochastics
Wm% R के समान, स्टोचस्टिक एक सीमा के विरुद्ध मूल्य को मापते हैं। यदि बैल दिन के दौरान कीमतों को बढ़ाते हैं, लेकिन सीमा के शीर्ष के पास एक करीब हासिल नहीं कर सकते हैं, तो स्टोचस्टिक नीचे मुड़ता है, और बेचने का संकेत जारी किया जाता है। यह भी सच है अगर भालू कीमतों को नीचे धकेलता है, लेकिन कम के करीब नहीं पहुंच सकता है, तो उस स्थिति में जब खरीद संकेत जारी किया जाता है।
सापेक्ष शक्ति सूचकांक (RSI)
RSI भी Wm% R के मूल रूप से बाजार मनोविज्ञान को मापता है। RSI लगभग हमेशा एक कंप्यूटर के साथ मापा जाता है, आम तौर पर सात या नौ-दिन की सीमा पर, 0 और 100 के बीच एक संख्यात्मक परिणाम का निर्माण करता है जो ओवरसोल्ड या ओवरबॉट स्थितियों को इंगित करता है; इसलिए, RSI, क्रमशः एक तेजी या मंदी संकेत देता है।
आयतन
कारोबार किए गए शेयरों की कुल मात्रा एक उत्कृष्ट तरीका है जिसमें बाजार के मनोविज्ञान का पता लगाना है। वॉल्यूम वास्तव में निवेशकों की भावनात्मक स्थिति का एक माप है: जबकि मात्रा के फटने से खराब समय पर निवेश के लिए अचानक दर्द होगा और बुद्धिमान निवेश करने वालों के लिए तत्काल उत्थान, कम मात्रा में एक महत्वपूर्ण भावनात्मक प्रतिक्रिया का परिणाम नहीं होगा।
सबसे लंबे समय तक चलने वाले रुझान आम तौर पर तब होते हैं जब भावना सबसे कम होती है। जब मात्रा मध्यम होती है और दोनों शॉर्ट्स और लोंग दोनों भावना के रोलर कोस्टर की सवारी का अनुभव नहीं करते हैं, तो बाजार की भावनाओं को बदलने तक प्रवृत्ति को यथोचित रूप से जारी रखने की उम्मीद की जा सकती है। इस तरह की एक लंबी अवधि की प्रवृत्ति में, छोटे मूल्य में या तो ऊपर या नीचे बहुत अधिक भावना नहीं आती है, और यहां तक कि दिन के बाद होने वाले छोटे बदलावों की एक श्रृंखला (एक प्रमुख, क्रमिक प्रवृत्ति बनाने के लिए पर्याप्त) आमतौर पर गंभीर भावनात्मक उत्पन्न नहीं करेगी प्रतिक्रियाओं।
शॉर्ट सेलिंग के मामले में, एक बाजार रैली उन व्यक्तियों को बाहर निकालने के लिए काम कर सकती है, जो शॉर्ट पोजीशन रखते हैं, जिससे उन्हें कवर किया जाता है और बाद में बाजार को ऊंचा धक्का मिलता है। एक ही सिद्धांत फ्लिप पक्ष पर सच है: जब लंबे समय तक हार और खैरात मिलती है, तो गिरावट इसके लिए अधिक खराब समय पर निवेश खींचती है। बाजार की मात्रा के सबसे बुनियादी स्तर पर, पैसे खोने वाले छोटे और लंबे निवेशक, जो सामूहिक रूप से अपने पदों से बाहर निकलते हैं, महत्वपूर्ण महत्वपूर्ण रुझानों के पीछे प्राथमिक चालक हैं।
