एप्पल के स्टॉक आउटलुक में अत्यधिक तेजी, विकल्प इंगित करते हैं

पिछले कुछ महीनों में एप्पल इंक (एएपीएल) के बारे में विश्लेषक समुदाय के बीच यह सब आगे और पीछे किसी को भी पागल करने के लिए पर्याप्त है, और यहां तक ​​कि सबसे आश्वस्त निवेशकों को भ्रमित करने के लिए। 23 जनवरी को जेपी मॉर्गन ने आईफोन की कमजोरी के अधिक संकेत देखे, जबकि मॉर्गन स्टेनली ने 25 जनवरी को नोट किया कि यह कंपनी को वित्तीय परिणामों की रिपोर्ट करते समय एक गाइड मिस के सीमित जोखिम को देखता है।

हालांकि 1 फरवरी को विश्लेषक समुदाय ऐप्पल के आगामी परिणामों पर अपने हाथों को जारी रखना जारी रखता है, विकल्प बाजार में बहुत अधिक तेजी है, यह देखते हुए कि स्टॉक में जून तक 17 प्रतिशत की वृद्धि हो सकती है, लगभग 203 डॉलर की कीमत पर।

एसपीडीआर प्रौद्योगिकी ईटीएफ में लगभग 7 प्रतिशत की वृद्धि के साथ प्रौद्योगिकी क्षेत्र को 2018 में एक गर्म शुरुआत मिली। लेकिन Apple के शेयरों में लगभग 2.3 प्रतिशत की कमी आई है। नए iPhone X की सफलता या विफलता के बारे में सभी आगे और पीछे कुछ बाजार सहभागियों को भ्रमित कर रहा है, और Apple को वॉल स्ट्रीट को आश्चर्यचकित करना चाहिए जब यह 1 फरवरी को परिणाम की रिपोर्ट करता है, तो यह व्यापारियों के लिए बड़े पैमाने पर भुगतान बंद हो सकता है जो खेल रहे हैं विकल्प।

YCharts द्वारा AAPL डेटा

लंबी स्ट्रैडल

15 जून को समाप्ति के लिए निर्धारित लंबी स्ट्रैडल विकल्प रणनीति, $ 170 स्ट्राइक मूल्य का उपयोग करते हुए, सुझाव है कि अगले चार महीनों में Apple के शेयरों में लगभग 13 प्रतिशत की वृद्धि या गिरावट आ सकती है। ऐसा इसलिए है क्योंकि एक पुट और एक कॉल खरीदने की लागत लगभग $ 21.40 है, जिसका अर्थ है कि जून के महीने तक शेयर $ 149 और $ 192 के बीच व्यापार कर सकते हैं।

बल्स आउटनंबर बियर्स

लेकिन यह सट्टेबाजी की राशि है जो विकल्प बाजार को इतना तेज बना देती है, $ 170 कॉल के साथ पुट्स को लगभग 2 से 1 तक बढ़ा देता है, जिसमें 14, 000 कॉल खुले ब्याज के साथ केवल 8, 000 तक होती हैं। के रूप में पुलों के लिए $ 7.1 मिलियन बनाम लगभग $ 16.6 मिलियन के साथ, कुख्यात मूल्य बहुत बड़ा है।

बड़ा दांव

दांव वहाँ नहीं रुकते हैं, क्योंकि $ 175 कॉल पर लगभग $ 20 मिलियन का दांव लगाया जा रहा है, $ 180 के स्ट्राइक मूल्य पर $ 9.5 मिलियन और $ 200 कॉल पर लगभग $ 10 मिलियन रखा गया है। पुट में लगभग उतनी ही दिलचस्पी नहीं दिखती है, जितनी ऊपर दी गई तालिका में दिखाई देती है।

एक 17 प्रतिशत वृद्धि?

वास्तव में, $ 200 मिलियन के स्ट्राइक मूल्य पर लगभग $ 10 मिलियन की शर्त के साथ, Apple के शेयरों को तोड़ने के लिए कॉल करने के लिए लगभग 203 डॉलर की वृद्धि की आवश्यकता होगी, स्टॉक की वर्तमान कीमत से लगभग 17 प्रतिशत की वृद्धि।

ये अगले कुछ महीनों में बढ़ रहे Apple शेयरों पर बड़ा दांव है, जिसका अर्थ है कि विकल्प बाजार या तो सभी हाथ से काम करने वाले विश्लेषकों को देख रहा है, या यह किसी भी कमी को अल्पकालिक के रूप में देख रहा है।

यह सुनिश्चित करने के लिए, सभी कॉल ओपन इंटरेस्ट नहीं हैं क्योंकि वे कॉल के खरीदार हैं। कुछ बहुत अच्छी तरह से कवर की गई रणनीति का हिस्सा हो सकते हैं, जहां निवेशक जो स्टॉक बेचते हैं, वह प्रीमियम में लेने के लिए कॉल बेचते हैं। लेकिन इसका मतलब यह भी होगा कि Apple के उन मालिकों को अपने शेयरों को देने के लिए तैयार होना चाहिए, जो स्ट्राइक प्राइस से ऊपर स्टॉक मूल्य में वृद्धि होनी चाहिए।

देखते रहिए, 1 फरवरी तेजी से आ रही है।