टॉपिंग पैटर्न से निपटने के लिए वॉल्यूम और इमोशन का उपयोग करें

ट्रेडर्स पीढ़ियों से अव्वल रहने की कोशिश कर रहे हैं, एक अपट्रेंड के अंत में छोटी बिक्री करते समय लाभ की क्षमता को जानते हुए, लेकिन अधिकांश भविष्यवाणियां विफल हो जाती हैं क्योंकि सुरक्षा अपने तेजी से कंपार्टमेंट को पुन: प्राप्त करती है और उच्चतर स्तर तक पहुंच जाती है। यह दुर्भाग्यपूर्ण है क्योंकि शीर्ष पर आश्चर्यजनक सटीकता के साथ भविष्यवाणी की जा सकती है, जब तक कि वे तकनीकी विशेषताओं को उत्पन्न करते हैं जो काफी कम कीमतों को इंगित करते हैं।

इन मोड़ पर खेलने में भावनात्मक गतिशीलता पर विचार करें। एक डाउनट्रेंड अंत में समाप्त होता है, रैलियों की एक श्रृंखला में उच्च कीमतों की उपज होती है जो बहुत सारे बाजार सहभागियों को आकर्षित करती है। इस रैंपिंग प्रक्रिया में सेंटीमेंट तेजी से बढ़ता है, अत्यधिक व्यस्तता के कारण पहले सतर्कतावाद द्वारा प्रतिस्थापित किया जाता है और फिर लालच द्वारा अंततः अत्यधिक स्थिरता प्राप्त करता है।

यह उदासीन राज्य जोखिम अंधापन उत्पन्न करता है जो कमजोर हाथों को उच्च और उच्च कीमतों पर सुरक्षा खरीदने के लिए प्रोत्साहित करता है, अक्सर इसे सभी समय के ऊंचे स्तर तक उठाते हैं जो कोई उपरि प्रतिरोध नहीं पेश करते हैं। इस बिंदु पर रुझान आगे भी बढ़ सकते हैं, एक झटका या चरमोत्कर्ष चरण में प्रवेश करना जो चेतावनी संकेतों को सेट करता है, पर्यवेक्षकों को बता रहा है कि रैली शायद समाप्त हो रही है।

एक सुरक्षा के इतिहास में सबसे अधिक मात्रा अक्सर इस उन्मत्त चरण के दौरान प्रिंट होती है, जिसमें किनारे पर लगाए गए बैलों की अंतिम आपूर्ति और दबाव की खरीद के वाष्पीकरण का संकेत देने वाली अत्यधिक तकनीकी स्थितियां उत्पन्न होती हैं। बदले में, सुरक्षा तेजी से उलट जाती है, एक व्यापारिक सीमा में गिरती है जो मजबूत हाथों द्वारा सक्रिय बिक्री की अवधि का संकेत देती है जबकि कमजोर हाथ कसकर पकड़ते हैं, अंततः एक नए डाउनट्रेंड के लिए अत्यधिक कुशल ईंधन प्रदान करते हैं।

वितरण पैटर्न

एक शीर्ष के गठन के लिए चरमोत्कर्ष चरण की आवश्यकता नहीं होती है लेकिन ऐसा होने पर टॉपिंग प्रक्रिया को अतिरिक्त सहायता प्रदान करता है। क्लैमैटिक व्यवहार कम स्पष्ट तरीकों से प्रकट हो सकता है, ऊर्ध्वाधर मूल्य कार्रवाई के साथ जो ऊर्ध्वाधर मूल्य कार्रवाई के बिना असाधारण मात्रा या उच्च मात्रा प्रिंट नहीं देता है। सभी मामलों में, यह नोट करना महत्वपूर्ण है कि अपट्रेंड का अंतिम चरण हमेशा बाद की ट्रेडिंग रेंज के पहले चरण को चिह्नित करता है, जिसमें शुरुआती पैटर्न के साथ गणितीय और भावनात्मक मानकों को विकसित करने वाले पैटर्न की स्थापना होती है।

यही कारण है कि स्मार्ट तकनीशियन एक ट्रेडिंग रेंज विकसित होने के साथ-साथ पहले उलटफेर के सापेक्ष मूल्य कार्रवाई को देखते हैं, एक प्रवृत्ति चरमोत्कर्ष के अनुरूप आक्रामक बिक्री व्यवहार के प्रमाण की तलाश में। रिट्रेसमेंट की गहराई पैटर्न की मंदी की भविष्य की दिशा में अतिरिक्त सुराग दे सकती है, अंतिम रैली लेग के 100% रिट्रेसमेंट में पहली असफलता की घटना अक्सर महत्वपूर्ण टॉप में देखी जाती है।

Schumberger (SLM) ने जून 2014 में एक सर्वकालिक उच्च पर रैली की जब यह 2007 के शिखर से 114 के करीब ऊपर पहुंच गया। अपट्रेंड ने एक साल में सबसे अधिक मात्रा में छापा, लेकिन रैली पूर्व उच्च से सिर्फ चार अंक ऊपर रुकी, एक को रास्ता दिया जून ट्रेंड वेव (लाल त्रिकोण) के 100% रिट्रेसमेंट। यह पहली विफलता एक लाल झंडा उठाती है, हमें बताती है कि अपट्रेंड का अंत हो सकता है। सितंबर में स्थिर वितरण, जैसा कि बैलेंस ऑन बैलेंस वॉल्यूम (OBV) द्वारा किया गया था, एक मंदी के दोहरे शीर्ष पैटर्न और टूटने की स्थिति पैदा हुई जिसने सुरक्षा को 18 महीने के निचले स्तर पर गिरा दिया।

स्वाभाविक रूप से रेंज-बाउंड अवधि के साथ वैकल्पिक रूप से। तकनीकी रूप से भिन्न होने के बावजूद, हम यह नहीं जानते हैं कि क्या कोई ट्रेडिंग रेंज प्रवृत्ति को बरकरार रखते हुए एक नई उच्चता को जारी रखेगी, या एक उलटाव होगा जो एक शीर्ष को पूरा करता है और एक नया डाउनट्रेंड शुरू करता है। ये द्विआधारी यांत्रिकी हमें सीमा के भीतर मूल्य और मात्रा के विकास पर करीब से ध्यान देने के लिए कहते हैं, ऐसे सुराग की तलाश करते हैं जो डेटा प्रदान करते हैं हमें जब भी संभव हो, भीड़ से आगे एक दिशा चुनने और एक्सपोज़र लेने की आवश्यकता होती है।

लघु प्रविष्टि

बायोटेक प्ले गेरोन (GERN) ने सितंबर में 1.50 पर एक शांत बेसिंग पैटर्न को हटा दिया और नवंबर के चरमोत्कर्ष में 500% से अधिक बढ़ गया, जो लगभग 50 मिलियन शेयरों को मुद्रित करता था, औसत दैनिक मात्रा 2.5 मिलियन। एक विस्तृत श्रेणी के रिवर्सल बार ने एक प्रमुख लाल झंडा लहराया, जिसकी कीमत रैली के लगभग 3 अंक अधिक थी। तब OBV सक्रिय वितरण का पता लगाते हुए सुरक्षा ने एक मंदी से उतरते त्रिकोण पैटर्न को उकेरा। यह मार्च में टूट गया, एक ही सत्र में अपट्रेंड के स्थापना बिंदु तक सभी रास्ते छोड़ दिए।

शॉर्ट सेलर्स अपना ध्यान अवरोही त्रिकोण पर केंद्रित करते हैं, एक सामान्य टॉपिंग पैटर्न जो दो निम्न ऊँचाई द्वारा पहचाना जाता है जो चोटियों को बेचने की प्रवृत्ति बनाते हैं। दिसंबर और जनवरी की रैली का प्रयास बिकवाली के दबाव में चलता है, जो पैटर्न की मंदी की आवश्यकताओं के अनुरूप उन ऊँचाइयों को उकेरता है। जबकि एक ब्रेकडाउन गैप डाउनट्रेंड की पुष्टि करता है, निवेशकों के लिए लाभ के कुछ तरीके हैं जब तक कि वे ब्रेकडाउन से पहले तैनात नहीं थे।

शुरुआती व्यापार प्रविष्टियाँ आक्रामक रणनीतियों का आधार बनती हैं। इस मामले में, एक छोटी बिक्री तीसरे उच्च के बाद समझ में आती है क्योंकि क्लासिक पैटर्न आसानी से पहचाने जाने योग्य है, यह 4.25 के पास क्षैतिज समर्थन पर एक अच्छी तरह से परिभाषित ट्रिगर मूल्य दिखाता है, और स्टॉप-लॉस को घटते हुए उच्च ट्रेंडलाइन के ठीक ऊपर रखा जा सकता है, जोखिम को एक से कम बिंदु तक सीमित करना, उल्टा एक झटका अंतर को रोकना।

कम जोखिम वाली छोटी प्रविष्टि मूल्य खोजना मुश्किल हो सकता है जब ब्रेकडाउन स्तर स्पष्ट रूप से चित्रित नहीं किया जाता है। यह लघु विक्रेताओं को रणनीतियों की एक टोकरी से चुनने के लिए प्रोत्साहित करता है, जो खेल में पैटर्न की गुणवत्ता और समर्थन स्तरों की संख्या पर निर्भर करता है। सामान्य तौर पर, यह प्रारंभिक स्थिति में अनुवाद करता है, जब पैटर्न सही दिखता है, कम कीमतों का पीछा करते हुए जब एक उत्प्रेरक एक ब्रेकडाउन को ट्रिगर करता है और सुरक्षा के लिए इंतजार कर रहा होता है जब तेजी से बढ़ने वाले बाजार में जोखिम-सचेत गति प्रवेश की अनुमति नहीं होती है।

एक टॉपिंग पैटर्न से ब्रेकडाउन को औसत वॉल्यूम से अधिक प्रिंट करना चाहिए और स्पष्ट समर्थन के नीचे सुरक्षा को अच्छी तरह से छोड़ देना चाहिए। समर्थन के छोटे मर्मज्ञ, खासकर जब ट्रेडिंग रेंज अभी भी तेजी से मूल्य झूलों के माध्यम से नक्काशी कर रही है, तो यह संकेत करने की संभावना है कि शिकारी एल्गोरिदमिक कार्यक्रमों द्वारा चलने वाले शेयरधारकों के भावनात्मक व्यवहार की तुलना में उन्हें नए डाउनट्रेंड में फंसने के एहसास से रोक दिया जाए।

आप रिश्तेदार की ताकत देखकर इन लाभ-हत्यारों से बच सकते हैं, और जब तक आपके पक्ष में साइकिल नहीं चलती तब तक प्रवेश से बच सकते हैं। इसके अलावा, जब ओबीवी उम्मीद से अधिक खरीद ब्याज दिखाता है तो छोटी बिक्री से बचें। यह सूचक मूल्य के समान पैटर्न को प्रिंट करता है, जिसमें अच्छी तरह से चित्रित समर्थन और प्रतिरोध होता है, और एक मूल्य टूटने के लिए एक समान ओबीआर ब्रेकडाउन होना चाहिए। यदि ऐसा नहीं होता है, तो तेजी से विचलन एक भालू जाल और छोटे निचोड़ का संकेत दे सकता है।

तल - रेखा

टॉपिंग पैटर्न में शॉर्ट बेचना एक लाभप्रद रिवार्ड-टू-रिस्क प्रोफाइल प्रदान करता है, लेकिन प्रवेश की अच्छी कीमतों का पता लगाना कठिन हो सकता है। वॉल्यूम विकास और सापेक्ष शक्ति पर करीब ध्यान देकर बाधाओं में सुधार करें, भावनात्मक बिक्री दबाव की तलाश करें जो बड़े पैमाने पर ब्रेकडाउन को ट्रिगर कर सकते हैं।