आपको एक व्यापारी को खोजने के लिए कड़ी मेहनत करनी होगी जिसने जॉन बोलिंगर और उनके नाम बैंड के बारे में कभी नहीं सुना है। अधिकांश चार्टिंग कार्यक्रमों में बोलिंगर बैंड्स® शामिल हैं। यद्यपि ये बैंड कुछ सबसे उपयोगी तकनीकी संकेतक हैं यदि ठीक से लागू किया जाता है, तो वे कम से कम समझ में भी आते हैं। एक अच्छा तरीका यह है कि बैंड कैसे "बोलिंगर बैंड पर बोलिंगर, " पुस्तक को पढ़ने का एक अच्छा तरीका है, जिसमें आदमी खुद यह सब बताता है।
बोलिंगर के अनुसार, एक पैटर्न है जो बोलिंगर बैंड्स® के किसी भी अन्य पहलू की तुलना में अधिक प्रश्न उठाता है। वह इसे "निचोड़" कहता है। जैसा कि वह कहते हैं, उनके बैंड, "अस्थिरता से प्रेरित हैं, और निचोड़ उस अस्थिरता का एक शुद्ध प्रतिबिंब है।"
यहां हम निचोड़ को देखते हैं और यह आपको ब्रेकआउट की पहचान करने में कैसे मदद कर सकता है।
बोलिंगर बैंड्स की मूल बातें
एक बोलिंगर बैंड®, जैसा कि हमने ऊपर बताया है, तकनीकी विश्लेषण में उपयोग किया जाने वाला एक उपकरण है। यह उन पंक्तियों की एक श्रृंखला द्वारा परिभाषित किया गया है जो दो मानक विचलन की साजिश रचते हैं - दोनों सकारात्मक और नकारात्मक-एक सुरक्षा की कीमत के सरल चलती औसत (एसएमए) से दूर।
बोलिंगर बैंड्स® एक शेयर के उच्च और निम्न अस्थिरता बिंदुओं की पहचान करते हैं। हालांकि यह भविष्य की कीमतों और मूल्य चक्रों का पूर्वानुमान लगाने के लिए एक वास्तविक चुनौती हो सकती है, अस्थिरता परिवर्तन और चक्रों की पहचान करना अपेक्षाकृत आसान है। ऐसा इसलिए है क्योंकि कम अस्थिरता और उच्च अस्थिरता की अवधि के बीच वैकल्पिक समानताएं हैं - तूफान से पहले शांत और बाद में अपरिहार्य गतिविधि की तरह।
यहाँ निचोड़ समीकरण है:
BBW = SMACTBP - BBP जहाँ: BBW = BollingerBand®widthTBP = Top BollingerBand® (शीर्ष 20 अवधियाँ) BBP = निचला बोलिन्जरबैंड (नीचे के 20 कालखंड) SMB- सरल चलती औसत नज़दीकी (मध्य 20 अवधियाँ)
एक निचोड़ उम्मीदवार की पहचान तब की जाती है जब बैंडविड्थ छह महीने के कम मूल्य पर होता है।
जब बोलिंगर बैंड्स® अलग हैं, तो अस्थिरता अधिक है। जब वे एक साथ पास होते हैं, तो यह कम होता है। एक निचोड़ ट्रिगर किया जाता है जब अस्थिरता छह महीने के निचले स्तर तक पहुंच जाती है और पहचान की जाती है जब बोलिंगर बैंड्स® छह महीने की न्यूनतम दूरी के अलावा पहुंचता है।
ब्रेकआउट डायरेक्शन का निर्धारण
अगला कदम- यह तय करना कि स्टॉक टूटने के बाद कौन से रास्ते जायेंगे - कुछ ज्यादा ही चुनौतीपूर्ण है। ब्रेकआउट दिशा निर्धारित करने के लिए, बोलिंगर का सुझाव है कि अन्य संकेतकों को देखना आवश्यक है। वह एक या दो मात्रा-आधारित संकेतकों जैसे कि इंट्राडे इंटेंसिटी इंडेक्स (डेविड बोसियन द्वारा विकसित) या संचय / वितरण सूचकांक (लैरी विलियम द्वारा विकसित) के साथ सापेक्ष शक्ति सूचकांक (आरएसआई) का उपयोग करने का सुझाव देता है।
यदि एक सकारात्मक विचलन है - यानी, अगर संकेतक ऊपर की ओर बढ़ रहे हैं, जबकि कीमत नीचे या तटस्थ हो रही है - यह एक तेजी का संकेत है। आगे की पुष्टि के लिए, मात्रा को दिनों तक बनाने के लिए देखें। दूसरी ओर, यदि कीमत अधिक बढ़ रही है, लेकिन संकेतक नकारात्मक विचलन दिखा रहे हैं, तो नकारात्मक रूप से ब्रेकआउट की तलाश करें- खासकर अगर नीचे के दिनों में वॉल्यूम स्पाइक्स में वृद्धि हुई है। (अधिक जानकारी के लिए, देखें: " गेज ट्रेंड्स के लिए बोलिंगर बैंड्स® का उपयोग करना ।")
ब्रेकआउट दिशा का एक और संकेत है जिस तरह से बैंड विस्तार पर चलते हैं। जब एक शक्तिशाली प्रवृत्ति का जन्म होता है, तो परिणामस्वरूप विस्फोटक अस्थिरता में वृद्धि अक्सर इतनी महान होती है कि निचला बैंड एक उल्टा ब्रेक में नीचे की ओर मुड़ जाएगा, या ऊपरी बैंड एक नकारात्मक ब्रेकआउट में उच्चतर हो जाएगा।
नीचे चित्र 1 देखें, वर्ष में एक KBee होम (KBH) ब्रेकआउट के लिए एक निचोड़ पैटर्न की स्थापना दिखा रहा है। बैंडविड्थ मई में एक न्यूनतम दूरी तक पहुंच जाती है (खिड़की 2 में नीले तीर द्वारा इंगित किया गया है), इसके बाद उल्टा एक विस्फोटक ब्रेकआउट होता है। बढ़ती हुई सापेक्ष शक्ति सूचकांक (विंडो 1 में दिखाया गया है), बढ़ती इंट्रा डे इंटेंसिटी (विंडो 2 में लाल हिस्टोग्राम) और संचय / वितरण इंडेक्स (विंडो 2 में ग्रीन लाइन) पर ध्यान दें, दोनों (लाइन ए द्वारा प्रदर्शित) मूल्य (लाइन बी द्वारा प्रदर्शित) के साथ सकारात्मक विचलन दिखा रहे हैं। जुलाई के मध्य अप्रैल से शुरू होने वाले वॉल्यूम बिल्ड पर ध्यान दें।
सिर का नकली
एक तीसरी शर्त यह देखने के लिए है कि बोलिंगर एक "सिर नकली" कहता है। निचोड़ के तुरंत बाद एक दिशा में मुड़ना सुरक्षा के लिए असामान्य नहीं है, जैसे कि व्यापारियों को यह सोचने के लिए कि इस दिशा में ब्रेकआउट होगा, केवल पाठ्यक्रम को उल्टा करने और विपरीत दिशा में सही और अधिक महत्वपूर्ण कदम बनाने के लिए। ब्रेकआउट पर जल्दी से कार्रवाई करने वाले व्यापारी बंद हो जाते हैं, जो स्टॉप-लॉस का उपयोग नहीं करने पर बेहद महंगा साबित हो सकता है। सिर के नकली होने की उम्मीद करने वाले जल्दी से अपनी मूल स्थिति को कवर कर सकते हैं और उलट की दिशा में एक व्यापार में प्रवेश कर सकते हैं।
चित्रा 2 में, अमेज़ॅन फरवरी की शुरुआत में एक निचोड़ सेटअप दे रहा था। बोलिंगर बैंड्स® एक न्यूनतम दूरी पर थे, जिसे कम से कम एक साल तक नहीं देखा गया था, और छह महीने की कम बैंडविड्थ है (विंडो II में लाइन ए देखें)। आरएसआई (विंडो I की लाइन 1), इंट्रा डे इंटेंसिटी (विंडो II की लाइन 2), संचय / वितरण इंडेक्स (लाइन 3 या विंडो II) और मूल्य (विंडो III की लाइन 4) के बीच नकारात्मक विचलन है जो एक नकारात्मक ब्रेकआउट की ओर इशारा करता है।
स्टॉक मूल्य में गिरावट पर 50-दिवसीय मूविंग एवरेज (निचली मात्रा की खिड़की में नारंगी रेखा) के ऊपर ब्रेकिंग, बेचने के दबाव का निर्माण करने का सुझाव देता है, वॉल्यूम नीचे की ओर बढ़ने पर सामान्य मूल्यों से ऊपर दिखाई देता है। अंत में, लंबी अवधि की ट्रेंडलाइन फरवरी के पहले सप्ताह में नकारात्मक पक्ष में पहुंच जाती है। लंबी अवधि के समर्थन लाइन (विंडो III की लाइन 5) और नीचे की ओर बढ़ने वाले वॉल्यूम में एक निरंतर वृद्धि से एक नकारात्मक पक्ष ब्रेकआउट की पुष्टि की जाएगी।
चुनौती इस तथ्य में निहित है कि स्टॉक ने एक मजबूत अपट्रेंड का प्रदर्शन किया था, और तकनीकी विश्लेषण का एक स्तंभ यह है कि प्रमुख प्रवृत्ति तब तक जारी रहेगी जब तक कि एक समान या अधिक बल विपरीत दिशा में संचालित नहीं होता है। इसका मतलब है कि स्टॉक बहुत अच्छी तरह से ट्रेंडलाइन के माध्यम से एक सिर को नकली बना सकता है, फिर तुरंत उल्टा और उल्टा हो सकता है। यह उल्टा नकली भी निकल सकता है और टूट भी सकता है। हालांकि यह ट्रेंड रिवर्सल के साथ-साथ बाहर की तरफ टूटने के लिए तैयार है, किसी को इस बात की पुष्टि करनी होगी कि ट्रेंड रिवर्सल हुआ है और अगर कोई फर्जी आउट हुआ है, तो एक पल के नोटिस पर ट्रेड डायरेक्शन बदलने के लिए तैयार रहें।
निचोड़ने के लिए या निचोड़ने के लिए नहीं?
किसी भी अन्य रणनीति की तरह, बोलिंगर स्क्वीज़ आपके ट्रेडिंग करियर के सभी और अंत-सभी नहीं होने चाहिए। याद रखें, निवेश की दुनिया में हर चीज की तरह, इसकी अपनी सीमाएं हैं। यदि आप इसका बहुत बारीकी से पालन करते हैं और जोखिमों पर विचार नहीं करते हैं और उन्हें सीमित करते हैं - तो आप हारने के लिए खड़े हो सकते हैं। अपना शोध करें, अपनी पूंजी का ध्यान रखें, और यह जान लें कि आपको कब बाहर निकलना चाहिए, यदि आवश्यक हो।
तल - रेखा
निचोड़ इस आधार पर निर्भर करता है कि स्टॉक लगातार उच्च अस्थिरता की अवधि का अनुभव करते हैं जिसके बाद कम अस्थिरता होती है। बोलिंजर बैंड्स® के बीच की संकीर्ण दूरी द्वारा प्रदर्शित की गई अस्थिरता के छह महीने के निम्न स्तर पर होने वाले समीकरण, आमतौर पर विस्फोटक ब्रेकआउट प्रदर्शित करते हैं। गैर-कोलियर इंडिकेटर का उपयोग करके, एक निवेशक या व्यापारी यह निर्धारित कर सकता है कि आगामी ब्रेकआउट में स्टॉक किस दिशा में बढ़ने की संभावना है। अपने पसंदीदा चार्टिंग प्रोग्राम का उपयोग करके थोड़े अभ्यास के साथ, आपको निचोड़ को ट्रेडिंग ट्रिक्स के अपने बैग में शामिल करना चाहिए। (अतिरिक्त पढ़ने के लिए, बाहर की जाँच करें: " खाइयों से किस्से: एक साधारण बोलिंगर बैंड® रणनीति ।"
