2019 में सपाट तेल की कीमतों के पूर्वानुमान के बीच तेल के शेयरों की तलाश कर रहे निवेशकों को ऊर्जा उत्पादकों पायनियर नेचुरल रिसोर्सेज (PXD) और Cimarex Energy Co. (XEC) सहित कंपनियों के शेयरों को खरीदने पर विचार करना चाहिए, साथ ही ऊर्जा सेवा कंपनियों मूने ग्रुप इंक। (एफआरएसी) और प्रोपेट्रो होल्डिंग कार्पोरेशन (पीयूएमपी), स्टिफेल की हालिया शोध रिपोर्ट के अनुसार। विश्लेषकों ने इन चारों कंपनियों को बड़े उलटफेर के लिए तैनात किया है। कमजोर ऊर्जा बाजार में बेहतर प्रदर्शन करने के लिए बेहतर फिट के रूप में देखा गया, स्टिफेल बड़े और बेहतर पूंजी वाले तेल और गैस कंपनियों को पसंद करता है, जैसे कि खोज और उत्पादन स्टॉक पायनियर और सिमरेक्स। इस बीच, कीन और प्रोपेट्रो जैसी कंपनियों को मजबूत बनाया गया था, "अमेरिका के लीवरेज्ड नामों को पूरा करने", उन्होंने कहा कि वे उत्पादन में नए तेल के कुओं को शामिल करने के लिए अंतिम काम करते हैं, बैरन के अनुसार।
4 तेल स्टॉक जो फेंक सकते हैं
पायनियर प्राकृतिक संसाधन (पीएक्सडी)
· Cimarex Energy Co. (XEC)
· कीन ग्रुप इंक। (FRAC)
ProPetro होल्डिंग कार्पोरेशन (PUMP)
2018 में तेल के लिए एक अस्थिर वर्ष के बाद, जिसमें अक्टूबर से दिसंबर तक कमोडिटी की कीमत $ 77 प्रति बैरल से लगभग 50% गिरकर $ 42 प्रति बैरल हो गई, इस साल ऐसा लगता है कि यह उद्योग के लिए एक शांत होगा। इसी अवधि में S & P 500 के 8.1% लाभ की तुलना में एनर्जी सेलेक्ट सेक्टर SPDR ETF (XLE) में 11.2% की वृद्धि हुई है।
हालांकि, फ्लैट या गिरते तेल की कीमतों को आमतौर पर खनिक और ऊर्जा उत्पादकों जैसी कंपनियों के लिए अनाकर्षक के रूप में देखा जाता है, यह देखते हुए कि उनके स्टॉक की कीमतें आमतौर पर कमोडिटी की कीमतों से संबंधित होती हैं, स्टिफेल का कहना है कि कुछ मुट्ठी भर कंपनियां अपवाद हैं।
तेल और गैस निर्माता
पायनियर और Cimarex दोनों अपने ऐतिहासिक मूल्यांकन के लिए 50% छूट पर व्यापार करते हैं और कम वित्तीय लाभ उठाते हैं, प्रति Stifel। ब्रोकर को उम्मीद है कि पायनियर के शेयरों की कीमत उनके मौजूदा मूल्य से दोगुने से अधिक 12 महीने के लक्ष्य के लिए $ 303 पर पहुंच जाएगी। Cimarex के लिए, Stifel का $ 174 मूल्य लक्ष्य 140% से अधिक है।
तेल सेवाएँ
स्टेकेल एनालिस्ट स्टीफन गेंगारो निवेशकों के लिए एक अवसर देखते हैं, जो DUC कहे जाने वाले कुओं की बढ़ती संख्या को भुनाने के लिए एक मौका है। यह घटना प्रॉप्टरो और कीन जैसी दबाव पंपिंग सेवाओं के प्रदाताओं के लिए अच्छी है, जो वह 12 महीनों में संबंधित 45% और 64% वृद्धि की उम्मीद करता है।
आईएमओ 2020
आईएमओ 2020 नामक एक नया विनियमन भी उद्योग को प्रभावित कर सकता है, स्टिफ़ेल नोट करता है। विश्लेषकों का कहना है कि निवेशकों को उस नियम के बारे में पता होना चाहिए जो बंकर के ईंधन में स्वीकार्य सल्फर के स्तर को कम कर देता है जो कि जहाजों को प्रभावी बनाता है, हर साल प्रभावी होता है। कम-सल्फर बंकर के लिए बढ़ी हुई मांग, मूल्यवर्धित उत्पाद, यूएस-आधारित रिफाइनर को लाभान्वित करेगा।
द बिग फाइव
दुनिया की पांच सबसे बड़ी सार्वजनिक रूप से कारोबार वाली तेल कंपनियां ब्लूमबर्ग के अनुसार, कमजोर तेल कीमतों के बावजूद भी अच्छा प्रदर्शन कर रही हैं। एक्सॉन मोबिल कॉर्प (एक्सओएम), रॉयल डच शेल (आरडीएस.ए), शेवरॉन कॉर्प (सीवीएक्स), कुल एसए (टीओटी) और बीपी पीएलसी (बीपी) सभी पहली तिमाही में कमाई के लिए सर्वसम्मति के अनुमान से अधिक हो गए, यह दर्शाता है कि सबसे कम लागत वाले बैरल पर नया ध्यान, जो कि बढ़ती बाजार की अस्थिरता के दौर में मुनाफे को मोड़ सकता है, एक सफल रणनीति साबित हुई है।
ब्लूमबर्ग के साथ एक साक्षात्कार में जेपी मॉर्गन चेज़ और सह विश्लेषक क्रिस्टियन मालेक ने कहा, "लोग इस तथ्य के प्रति जाग रहे हैं कि ये कंपनियां कम तेल की कीमत के साथ काम कर सकती हैं।" "हम समूह में लगातार बने रहना चाहते हैं।"
जेपीएम विश्लेषक ने तेल खिलाड़ियों के लिए कई उल्टा ड्राइवरों पर प्रकाश डाला, जिनमें हाथ पर नकदी का उच्च स्तर, और कम से कम आठ वर्षों में बिग फाइव के संयुक्त नकदी प्रवाह का उच्चतम स्तर शामिल था। तेल भंडार पर रखे गए महत्व के कम होने से तेल कंपनियों को भी मदद मिली है, जिससे यह साबित होता है कि वे अधिक के साथ कम कर सकते हैं। अन्य सकारात्मक टेलविन्ड्स में उद्योग में एक सक्रिय डी-लीवरेजिंग और पूंजी पर सुधार की वापसी शामिल है।
आगे देख रहा
स्टिफ़ेल का तेल स्टॉक पिक्स इस तथ्य को प्रदर्शित करता है कि समझदार निवेशक अभी भी रडार के तहत मजबूत मिल सकता है, यहां तक कि कमजोर मैक्रो ट्रेंड वाले उद्योग में भी। विश्लेषकों ने चेतावनी दी है कि अगर निवेशक उद्योग में निवेश करने से पहले तेल की कीमतों में वृद्धि के लिए इंतजार करते हैं, तो वे सेक्टर के कुछ मूल्य को याद कर सकते हैं।
