बिना टूटे ट्रेड ट्रेंडलाइन टूट गया

एक चार्ट पर एक सुरक्षा के ट्रेंडलाइन को प्लॉट करना तकनीकी व्यापारियों के लिए परिसंपत्ति की दिशा का त्वरित विचार प्राप्त करने का सबसे आसान तरीका है। हालांकि, इस तरह के ट्रेंडलाइन विभिन्न रूपों में आ सकते हैं, और वे अपनी लंबाई और महत्व में काफी भिन्न हो सकते हैं।, हम एक ऐतिहासिक उदाहरण पर नज़र डालेंगे जिसमें 11 महीने की ट्रेंडलाइन शामिल है जिसे हमने NVR Inc. के शेयरों (NYSE: NVR) के चार्ट पर 12 जून, 2007 को चार्टअडवाइज़र न्यूज़लेटर में पहचान लिया था, और हम इसे कैसे दिखाएंगे स्टॉक की कीमत की अल्पकालिक दिशा को प्रभावित किया। हम एक साधारण स्टॉप-लॉस रणनीति को भी कवर करेंगे जो कि समर्थन / प्रतिरोध के टूटने के आधार पर तकनीकी संकेतों का व्यापार करते समय उपयोग किया जा सकता है।

हम क्या देखा

एक पहचाने गए ट्रेंडलाइन के माध्यम से एक मूल्य चाल ट्रेंड रिवर्सल के सबसे आम संकेतों में से एक है और जैसा कि आप नीचे दिए गए चित्र 1 में देख सकते हैं, यह ठीक वैसा ही था जैसा कि NVR स्टॉक के लिए 12 जून को चार्ट पर हुआ था। हमने नोट किया कि ट्रेंडलाइन के नीचे की गिरावट संभवतः प्रवृत्ति में एक उलटफेर का पहला संकेत होगा, लेकिन यह भी कि कम-से-औसत वॉल्यूम पर ध्यान देना महत्वपूर्ण था क्योंकि यह एक असफल ब्रेक का संकेत दे सकता है। कम मात्रा तकनीकी व्यापारियों के लिए एक चिंता का विषय था क्योंकि यह दिखा रहा था कि भालू कीमत को तेजी से कम करने में दिलचस्पी नहीं दिखा रहे थे क्योंकि वे उम्मीद कर रहे थे। कम मात्रा और अस्थिरता की कमी को देखते हुए, हमने तर्क दिया कि यह पुष्टि करने के लिए कई दिनों तक इंतजार करना अच्छा होगा कि बैल ट्रेंडलाइन के ऊपर स्टॉक मूल्य को वापस भेजने में सक्षम नहीं होंगे।

(संबंधित पढ़ने के लिए, मार्केट रिवर्सल और हाउ टू स्पॉट देम देखें ।)

आकृति 1

क्या हुआ?

NVR के मामले में, कीमत कम होने लगी और इसके साथ तकनीकी पुष्टि हुई कि ब्रेकडाउन वैध था। सांडों ने नवगठित प्रतिरोध स्तर की ओर मूल्य को धक्का देकर पीछे हटने की कोशिश की, लेकिन यह प्रयास विक्रेताओं की बाढ़ के साथ मिला। प्रतिरोध का सबसे पुराना, जिसे थ्रोबैक के रूप में भी जाना जाता है, ट्रेडिंग में एक सामान्य घटना है और उच्चतर विफल चाल आमतौर पर पुटबैक से लाभ की तलाश में व्यापारियों द्वारा आवश्यक पुष्टि का अंतिम टुकड़ा है। (अधिक जानकारी के लिए, ट्रेडिंग विफल ब्रेक्स पढ़ें।)

जब जुलाई के अंत के पास धूल जम गई, तो अस्थिरता अधिक रही, और वॉल्यूम उच्च-से-औसत स्तरों पर कारोबार कर रहा था। NVR शेयर $ 600 के निशान के आसपास मँडरा रहे थे, जो एक महीने के उच्च स्तर 723 डॉलर से गिर गया।

ट्रेंडलाइन के नीचे का ब्रेक आसन्न नीचे की गति का एक अच्छा संकेत था और उन लोगों के लिए एक लाभदायक रणनीति साबित हुई जो यह जानना चाहते थे कि क्या देखना है।

(इस टूल को अपनी रणनीति में शामिल करने के तरीके के बारे में और जानने के लिए, ट्रैकिंग स्टॉक की कीमतें ट्रेंडलाइन के साथ देखें।)

किसी की भूमि नहीं

ट्रेंडलाइन के माध्यम से स्टॉक को तोड़ने का स्पष्ट संकेत एक अत्यधिक लाभदायक व्यापार बनाने के लिए पहला कदम है। हालांकि, लाभ लेने का कार्य इतना आसान नहीं है। एक व्यापारी की नौकरी काफी हद तक मुश्किल हो जाती है जब एक शेयर समर्थन और प्रतिरोध के प्रभावशाली स्तरों के बीच में व्यापार कर रहा होता है, क्योंकि तकनीकी दृष्टिकोण से, स्टॉक किसी भी तरह से जा सकता है। व्यापारी के दिमाग में प्रश्न जल्दी से आते हैं: "क्या मुझे एक लाभ लेना चाहिए जब नीचे की गति बढ़ने देती है?" और "क्या भालू के स्टॉक को कम करने के लिए जारी रखने से पहले यह समेकन की अवधि है?"

जैसा कि आप नीचे दिए गए चार्ट से देख सकते हैं, NVR ने अगले कुछ महीनों के लिए कम रुझान किया, $ 560 के पास समाप्त हुआ। यह उल्लेख करना महत्वपूर्ण है कि $ 600 से $ 550 तक अतिरिक्त प्रतिशत लाभ काफी अधिक लागत पर आता है क्योंकि व्यापारी ने सचेत रूप से इस घटना में एक स्वस्थ लाभ देने के जोखिम को चलाया कि स्टॉक कुछ अप्रत्याशित ताकत खोजने में सक्षम था। ध्यान दें कि कैसे चित्रा 2 में स्टॉक मार्च 2007 के उच्च और मई 2006 के निचले स्तर के बीच आधे पर कारोबार कर रहा था। यह एक व्यापारी को भविष्य की दिशा के बारे में अनिश्चित छोड़ सकता है। इसके अलावा, गिरावट की मात्रा ने फिर से सुझाव दिया कि व्यापारी ब्याज खो रहे थे। यदि किसी व्यापारी के पास एक निर्धारित लक्ष्य नहीं है, तो यह इस तरह से एक जंक्शन पर कुछ या सभी स्थिति को बंद करने और सफलता की उच्च संभावना वाले व्यापार की तलाश करने के लिए एक बुद्धिमान निर्णय हो सकता है।

चित्र 2

स्टॉप लॉस के प्रबंधन के लिए एक रणनीति

एक रणनीति भी है जिसे ट्रेड के आधार के रूप में ट्रेंडलाइन का उपयोग करते समय व्यापारी विचार कर सकते हैं। पिछले स्विंग उच्च / चढ़ाव संभावित क्षेत्रों का एक अच्छा संकेतक हैं जो स्टॉक की गति को प्रभावित कर सकते हैं। ये ऐसे स्तर हैं जहां मूल्य अतीत में उलट हो गया है और व्यापारी अक्सर इस स्थिति को फिर से प्राप्त करने के लिए देखेंगे। जैसा कि आप नीचे चित्र 3 में देख सकते हैं, अक्सर समर्थन / प्रतिरोध के कई स्तर हो सकते हैं और एक रणनीति प्रतिरोध के पिछले स्तर (एक छोटी स्थिति के मामले में) के ऊपर एक स्टॉप-लॉस ऑर्डर सेट करने और ऑर्डर को ट्रेल करने की होगी। कीमत के पीछे के रूप में यह कम कीमत के स्तर से नीचे टूट जाता है। ध्यान रखें कि व्यापारी अपने ऐतिहासिक प्रभाव के कारण कई बार (लाल रेखाओं) का परीक्षण करने वाले स्तरों पर अधिक ध्यान देंगे।

चित्र तीन

इस उदाहरण में, उच्च स्तर के जोखिम वाले व्यापारियों, या लंबे समय तक निवेश क्षितिज वाले लोग, मौजूदा मूल्य से दो स्तर ऊपर पाए गए प्रतिरोध के ऊपर एक स्टॉप ऑर्डर को पार करना पसंद कर सकते हैं। इससे दी गई सुरक्षा में उतार-चढ़ाव के लिए अधिक जगह होती है और लंबे समय तक नीचे की ओर जाने वाले लाभ से लाभ होता है। यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि रणनीति का यह संस्करण स्टॉप प्राइस तक पहुंचने पर बड़े नुकसान का कारण होगा, लेकिन इससे भी बड़ा लाभ हो सकता है।

तल - रेखा

एक मूल्य जो एक ट्रेंडलाइन के नीचे गिरता है, अक्सर व्यापारियों द्वारा वर्तमान प्रवृत्ति में उलट के संकेत के रूप में उपयोग किया जाता है। ट्रेंडलाइन के नीचे स्पष्ट कदम अक्सर रणनीतिक प्रवेश मूल्य निर्धारित करने के लिए एक अच्छा संकेतक है। कभी-कभी यह केवल एक सरल जोखिम प्रबंधन रणनीति के कार्यान्वयन को गति से होने वाले लाभ से बचाने के लिए लेता है जो एक ट्रेंडलाइन के माध्यम से टूटने के साथ होता है।