शेयरधारक इक्विटी अनुपात क्या है?
शेयरधारक इक्विटी अनुपात दिखाता है कि कंपनी की कितनी संपत्ति इक्विटी शेयरों द्वारा वित्त पोषित है। कम अनुपात परिणाम, एक कंपनी ने अपनी संपत्ति के लिए भुगतान करने के लिए अधिक ऋण का उपयोग किया है। यह यह भी दर्शाता है कि कंपनी-व्यापी परिसमापन की स्थिति में शेयरधारकों को कितना प्राप्त होगा।
प्रतिशत के रूप में व्यक्त अनुपात की गणना फर्म की कुल संपत्ति द्वारा कुल शेयरधारकों की इक्विटी को विभाजित करके की जाती है, और यह उन परिसंपत्तियों की संख्या का प्रतिनिधित्व करता है जिन पर शेयरधारकों का अवशिष्ट दावा होता है। अनुपात की गणना के लिए उपयोग किए गए आंकड़े कंपनी की बैलेंस शीट से लिए गए हैं।
चाबी छीन लेना
- शेयरधारक इक्विटी अनुपात दिखाता है कि कंपनी की कितनी संपत्ति शेयरधारक इक्विटी द्वारा वित्त पोषित है। एक फर्म का अनुपात परिणाम 100% के करीब है, जितनी अधिक संपत्तियां उसने ऋण पर लेने के बजाय इक्विटी के साथ वित्तपोषित की हैं। अनुपात से पता चलता है कि कंपनी कितनी निर्भर करती है ऋण पर और वित्तीय रूप से यह लंबे समय में कैसे स्थिर हो सकता है।
शेयरधारक इक्विटी अनुपात के लिए सूत्र है
शेयरधारक इक्विटी अनुपात = कुल संपत्ति शेयरधारक इक्विटी
शेयरधारक इक्विटी अनुपात क्या है?
शेयरधारक इक्विटी अनुपात आपको क्या बताता है?
बैलेंस शीट निम्नलिखित लेखांकन समीकरण के प्रारूप में रखी गई है:
एसई = ए: लेस: एसई = शेयरधारकों के इक्विटी = एसेट्स
यदि कोई कंपनी अपनी सभी संपत्तियों को नकद में बेचती है और अपनी सभी देनदारियों का भुगतान करती है, तो कोई भी शेष नकद फर्म की इक्विटी के बराबर होती है। एक कंपनी के शेयरधारकों की इक्विटी आम स्टॉक, अतिरिक्त भुगतान की गई पूंजी और बरकरार रखी गई आय का योग है। इन भागों का योग एक व्यवसाय का सही मूल्य माना जाता है।
जब किसी कंपनी का शेयरधारक इक्विटी अनुपात 100% तक पहुंच जाता है, तो इसका मतलब है कि कंपनी ने ऋण लेने के बजाय इक्विटी के साथ अपनी लगभग सभी संपत्तियों को वित्तपोषित किया है। एक कंपनी के लिए अनुपात की गणना करने का तब तक कोई मतलब नहीं है जब तक आप उद्योग और प्रतिस्पर्धी बेंचमार्क के साथ इसकी तुलना नहीं करते हैं क्योंकि प्रत्येक उद्योग का अपना मानक या शेयरधारकों की इक्विटी का सामान्यीकृत स्तर संपत्ति है।
शेयरधारक इक्विटी अनुपात का उपयोग कैसे करें का उदाहरण
कहें कि आप संभावित निवेश के लिए एक कंपनी का विश्लेषण कर रहे हैं और अपनी वित्तीय ताकत और समग्र ऋण स्थिति के संदर्भ में एबीसी विजेट, इंक का आकलन करना चाहते हैं। आप इसके शेयरधारक इक्विटी अनुपात की गणना करके शुरू करते हैं। कंपनी की बैलेंस शीट से, आप देखते हैं कि इसके पास $ 3.0 मिलियन की कुल संपत्ति है, $ 750, 000 की कुल देयताएं और $ 2.25 मिलियन की कुल शेयरधारकों की इक्विटी है। निम्न अनुपात की गणना करें:
- शेयरधारकों का इक्विटी अनुपात = $ 2, 250, 000 / 3, 000, 000 =.75, या 75%
यह आपको बताता है कि एबीसी विजेट ने शेयरधारक इक्विटी के साथ अपनी संपत्ति का 75% वित्त पोषण किया है, जिसका अर्थ है कि केवल 25% ऋण द्वारा वित्त पोषित है। दूसरे शब्दों में, अगर एबीसी विजेट ने अपने ऋण का भुगतान करने के लिए अपनी सभी संपत्तियों को नष्ट कर दिया, तो शेयरधारकों कंपनी के वित्तीय संसाधनों का 75% हिस्सा अपने पास रख लेंगे।
कैसे एक कंपनी परिसमापन जगह लेता है
यदि कोई व्यवसाय समाप्त करना चाहता है, तो कंपनी की सभी संपत्तियां बेची जाती हैं, और इसके लेनदारों और शेयरधारकों के पास इसकी संपत्ति पर दावे हैं। एक ऋण के लिए संपार्श्विक के रूप में सेवा करने वाली विशिष्ट संपत्तियों के आधार पर, सुरक्षित लेनदारों की पहली प्राथमिकता होती है।
अन्य लेनदारों, जैसे कि बॉन्डहोल्डर्स, परिसंपत्तियों का दावा करने के लिए अगली पंक्ति में हैं, उसके बाद शेयरधारक हैं। पसंदीदा शेयरधारकों के पास आम शेयरधारकों की प्राथमिकता होती है जब कोई कंपनी तरल बनाना चुनती है। एक बड़ा संपत्ति संतुलन का मतलब है कि शेयरधारकों को परिसमापन के दौरान कुछ परिसंपत्तियां प्राप्त होने की अधिक संभावना है। हालांकि, ऐसे कई मामले हैं जिनमें शेयरधारकों को कोई मूल्य नहीं मिलता है, जैसे कि दिवालिया होने की स्थिति जब किसी कंपनी को परिसमापन में मजबूर किया जाता है।
