निवेशकों के लिए डेटा खनन

कोई भी वित्तीय शिक्षक आपको सूचित निवेशक के महत्व के बारे में बताएगा। निवेशकों को अपने स्टॉक और बॉन्ड की विभिन्न विशेषताओं के साथ-साथ उन्हें जारी करने वाली कंपनियों को समझने की आवश्यकता है। एक बात जो उपेक्षित प्रतीत होती है, वह यह है कि आपके शोध को करने के लिए डेटा कहां से मिलेगा। आखिर, यह समझने में क्या अच्छा है कि कंपनी की कमाई का मूल्यांकन कैसे किया जाए, अगर हम यह नहीं जान सकते कि कंपनी की कमाई वास्तव में क्या है?

कॉर्पोरेट फाइलिंग

संभवतः सूचना का सबसे उपयोगी स्रोत, कॉर्पोरेट फाइलिंग निवेशकों को कंपनियों के वित्तीय स्वास्थ्य, भविष्य की संभावनाओं और पिछले प्रदर्शन के बारे में जानकारी प्रदान करता है। यह उस प्रकार की जानकारी है जिसे आपको यह निर्धारित करने की आवश्यकता है कि क्या कुछ स्टॉक, बॉन्ड या म्यूचुअल फंड स्मार्ट निवेश हैं। म्यूचुअल फंड के लिए, ये फाइलिंग आपको पिछली तिमाही के लिए फंड के स्तर, फंड की खर्च फीस और उसके पोर्टफोलियो होल्डिंग्स को बताएगी। स्टॉक और बॉन्ड खरीदते समय जिन कंपनियों के बारे में आपको रिसर्च करने की जरूरत होती है, उनके लिए ये फीलिंग्स कंपनी की बैलेंस शीट, फाइनेंशियल हेल्थ और फ्यूचर आउटलुक के बारे में बताती हैं।

सावधानीपूर्वक विश्लेषण आपको यह देखने में मदद करेगा कि कंपनी अपना अधिकांश पैसा कैसे और कहाँ खर्च कर रही है, इसका प्रबंधन मुनाफे को बनाने में कितना कुशल है और कंपनी के भविष्य के दृष्टिकोण के लिए कितना सकारात्मक है। हालांकि इनमें से कई रिपोर्ट पढ़ने के लिए सबसे दिलचस्प नहीं हैं, और कभी-कभी समझने में मुश्किल होती हैं, लेकिन वे ऐसी जानकारी प्रदान करते हैं जो सभी विभिन्न निवेशक उपयोग कर सकते हैं। (कंपनियों के विश्लेषण के बारे में जानकारी के लिए, मौलिक विश्लेषण और अनुपात विश्लेषण ट्यूटोरियल देखें।)

ध्यान दें कि SEC नियमों के अनुसार, ऐसी कंपनी जिसके पास 10 मिलियन डॉलर से अधिक की संपत्ति और 500 शेयरधारक हैं या जो अमेरिकी एक्सचेंज पर सूचीबद्ध है जैसे कि नैस्डैक और NYSE को सार्वजनिक देखने के लिए आधिकारिक दस्तावेज दाखिल करना चाहिए। ये नियम, हालांकि, सभी कंपनियों पर लागू नहीं होते हैं, इसलिए कंपनी जितनी छोटी होगी, उसके बारे में अच्छी जानकारी को ट्रैक करना उतना ही मुश्किल होगा। कुछ छोटी कंपनियों ने बड़ी कंपनियों के लिए आवश्यक बुरादा भरना चुना, लेकिन अन्य नहीं।

एडगर

इलेक्ट्रॉनिक डेटा गैदरिंग, विश्लेषण और पुनर्प्राप्ति प्रणाली के लिए एक संक्षिप्त रूप से, यह सेवा स्वचालित रूप से इकट्ठा होती है और विभिन्न कंपनियों द्वारा प्रस्तुत विनियामक फाइलिंग को जोड़ती है। सूचीबद्ध कंपनियों की SEC की आवश्यकता के लिए सबसे महत्वपूर्ण विनियामक वार्षिक 10-K फॉर्म है, जो पिछले वर्ष के लिए कंपनी के प्रदर्शन को रेखांकित करता है। 10-k को SEC मानकों का पालन करना चाहिए, और यह आम तौर पर अधिक व्यापक तब कंपनी की वार्षिक रिपोर्ट है। म्यूचुअल फंड के लिए, EDGAR भी ऑनलाइन सभी संभावनाएं प्रदान करता है, इसलिए आप फंड के पोर्टफोलियो की विशिष्ट होल्डिंग, फंड का अधिकतम खर्च अनुपात और फंड प्रबंधन को मिलने वाले मुआवजे को भी पा सकते हैं। ( एसईसी फाइलिंग में और जानें : फॉर्म आपको जानना जरूरी है ।)

SEC, http://www.sec.gov/edgar.shtml पर EDGAR की निःशुल्क पहुँच प्रदान करता है, लेकिन दुर्भाग्य से EDGAR उपयोगकर्ता के अनुकूल नहीं है। जानकारी प्राप्त करना मुश्किल है, और जब आप इसे सादे पाठ प्रारूप में करते हैं। जानकारी सब कुछ है, लेकिन आपको वास्तव में कुछ भी प्राप्त करने के लिए खुदाई करना होगा। सौभाग्य से, ऐसी अन्य साइटें हैं जो EDGAR डेटा तक पहुँचने का एक बेहतर तरीका प्रदान करती हैं, लेकिन नकारात्मक पक्ष यह है कि वे आमतौर पर सदस्यता लेते हैं।

कंपनी से डायरेक्ट

आजकल जिस भी कंपनी की वेबसाइट नहीं है, वह आपके समय के लायक नहीं है। यहां तक ​​कि ज्यादातर stodgiest "पुरानी-अर्थव्यवस्था" कंपनियों की वेबसाइटें हैं यदि किसी अन्य कारण से खुद के बारे में जानकारी प्रदान करने के लिए नहीं। जब कंपनी की वेबसाइट पर "निवेशक संबंध" लिंक देखें। आपको अक्सर एक डाउनलोड करने योग्य वार्षिक रिपोर्ट, वित्तीय विवरण, स्टॉक जानकारी, कंपनी समाचार आदि मिलेंगे।

हर साल, कंपनियों को प्रत्येक शेयरधारक को वार्षिक रिपोर्ट भेजनी चाहिए, भले ही वह एक शेयर या 10, 000 शेयरों का मालिक हो। यदि आप एक शेयरधारक नहीं हैं और आप हार्ड कॉपी के रूप में रिपोर्ट पढ़ते हैं, तो आप उन्हें सीधे कंपनी से सीधे मुफ्त में मंगवा सकते हैं। बड़ी कंपनियां मार्केटिंग टूल के रूप में इन रिपोर्टों का उपयोग करना पसंद करती हैं। कुछ तृतीय-पक्ष कंपनियां सार्वजनिक कंपनियों की निशुल्क वार्षिक रिपोर्ट प्रदान करने का व्यवसाय भी करती हैं। (कंपनी की संख्याओं के विश्लेषण के बारे में अधिक जानने के लिए, व्यापारियों के लिए मौलिक विश्लेषण देखें ।)

शोध रिपोर्ट

यदि आपके पास स्वयं के द्वारा सभी शोध करने का समय नहीं है, या आप संख्या में कमी के प्रशंसक नहीं हैं, तो आप विभिन्न फर्मों से रिपोर्ट खरीद सकते हैं। इस पर निर्भर करते हुए कि वे इन रिपोर्टों को किसके लिए लिखते हैं, विश्लेषक या तो स्वतंत्र हैं, खरीद-बिक्री या साइड-साइड हैं, और वे निवेशकों को कंपनी की वर्तमान स्थिति और भविष्य के दृष्टिकोण की एक पेशेवर परीक्षा देते हैं। इनमें से कुछ रिपोर्टें बिना किसी लागत के प्रदान की जाती हैं, लेकिन ज्यादातर आम तौर पर $ 5 से $ 50 की सीमा में होती हैं। आप इन रिपोर्टों को किसी भी ब्रोकरेज से, कई बैंकों से, और याहू जैसे वित्तीय वेब साइटों के माध्यम से खरीद सकते हैं! वित्त।

वेबसाइटें

कई अलग-अलग वेबसाइट पे-प्रति-उपयोग के आधार पर या सदस्यता के आधार पर निवेशकों को मुफ्त में जानकारी प्रदान करेंगी। एसईसी को फाइलिंग देखने के बजाय वित्तीय वेबसाइटों पर जाने का लाभ यह है कि जानकारी संक्षिप्त तरीके से पेश की जाती है। आपको कानूनी और बाजार की नकल के माध्यम से झारना नहीं है जो कंपनियां अपनी वार्षिक रिपोर्ट में डालती हैं। ( क्या विश्लेषकों के बारे में वित्तीय विश्लेषकों के बारे में पता करने के लिए ।)

निष्कर्ष

इससे कोई फर्क नहीं पड़ता कि आप किस चीज में निवेश करने का फैसला कर रहे हैं, यह महत्वपूर्ण है कि आप सही मात्रा में अनुसंधान करें, ताकि आप यह जान सकें कि आप अपना पैसा कहां लगा रहे हैं। इस तरह की जानकारी उपलब्ध होने के साथ, मुफ्त या नहीं, वास्तव में एक निवेशक के लिए एक बिना किसी निर्णय के कोई कारण नहीं है।