ऐतिहासिक ब्रेकआउट के पुच्छ पर हमें स्टील स्टॉक

यूनाइटेड स्टेट्स स्टील कॉरपोरेशन (एक्स) स्टॉक पांचवीं बार दीर्घकालिक प्रतिरोध का परीक्षण कर रहा है, जिसमें संभावित ब्रेकआउट चरित्र में एक महत्वपूर्ण बदलाव का संकेत है जो एक असाधारण खरीद अवसर को चिह्नित कर सकता है। धैर्य की आवश्यकता है क्योंकि परीक्षण पहले ही अपने दूसरे महीने में प्रवेश कर चुका है, अंडरपरफॉर्मेंस के वर्षों के बाद आक्रामक बिक्री दबाव को उजागर करता है। एक बुनियादी ढांचा खर्च करने वाला बिल या स्टील टैरिफ अति-पूंजीकरण के लिए लंबे समय से प्रतीक्षित उत्प्रेरक प्रदान कर सकता है।

तकनीकी व्यापारी नियमित रूप से प्रमुख समर्थन और प्रतिरोध स्तरों की पहचान करने के लिए अंकगणितीय चार्ट की जांच करते हैं, लेकिन लॉगरिदमिक चार्ट अक्सर बेहतर काम करते हैं, खासकर जब प्रतिभूतियां सैकड़ों बिंदुओं के माध्यम से उच्च और निम्न स्तर पर पहुंचती हैं। ये चार्ट सरल गणित के बजाय ट्रेंडलाइन को आकर्षित करने के लिए प्रतिशत परिवर्तन का उपयोग करते हैं, जो अक्सर बाजार के अधिकांश प्रतिभागियों के लिए महत्वपूर्ण संक्रमण बिंदुओं को प्रकट करते हैं। (अधिक जानने के लिए, देखें: एक लघुगणक मूल्य स्केल और एक रैखिक एक के बीच अंतर क्या है? )

यूएस स्टील स्टॉक 2010 के बाद से कम ऊंचाई का एक क्रम बना रहा है जो मोटे तौर पर एक लघुगणक ट्रेंडलाइन के साथ संरेखित करता है, जो $ 30 के मध्य और $ 40 के दशक के बीच एक गहन प्रतिरोध क्षेत्र को उजागर करता है। यह अब चौथी बार उस क्षेत्र में लौट आया है, जबकि ब्याज की खरीद सात वर्षों में उच्चतम स्तर पर पहुंच गई है। यह हार्मोनिक अभिसरण एक बड़े ब्रेकआउट को प्रस्तुत कर सकता है जो आने वाले महीनों में स्टॉक की कीमत को दोगुना कर देगा।

एक्स लॉन्ग-टर्म चार्ट (लॉगरिदमिक स्केल: 1993 - 2018)

एक मामूली अपट्रेंड 1993 में $ 46 पर समाप्त हो गया, जिससे एक उथले गिरावट आई जो सहस्राब्दी के मोड़ पर तेज हो गई। 2003 में डाउनट्रेंड को एक दशक के केवल एक महीने के लिए समाप्त हो गया जब स्टॉक 9.61 डॉलर नीचे हो गया और व्यापक बाजार के साथ ऊंचा हो गया। तेजी से बढ़ती चीनी वृद्धि के कारण मिड-दशक के बुल मार्केट के दौरान अपट्रेंड ने भाप उठाई, जिससे भारी-भरकम औद्योगिक सामग्री और उपकरणों की मांग बढ़ गई।

जून 2008 में ऐतिहासिक अग्रिम $ 196 में शीर्ष पर रहा, आर्थिक पतन के दौरान तेजी से आगे बढ़ने वाले मार्ग को देखते हुए, स्टॉक को केवल नौ महीनों में लगभग 180 अंक गिरा दिया। मार्च 2009 में यह 16.96 डॉलर पर आ गया और 2010 में 60-80 के मध्य में अच्छी तरह से नीचे पहुंच गया। -382 फिबोनाची भालू बाजार के स्तर से नीचे। २०११ की दूसरी छमाही में दो ब्रेकआउट प्रयास विफल रहे, एक माध्यमिक गिरावट का रास्ता दिया जिसने २०१०० में २०० ९ कम तीन बार परीक्षण किया।

खरीदारों ने आखिरकार 2014 में नियंत्रण फिर से शुरू कर दिया, जिसमें एक मामूली अपट्रेंड था, जो कि $ 44 से ऊपर एक लंबी अवधि के निचले स्तर पर था। 2016 में गिरावट ने छह-वर्षीय समर्थन को तोड़ दिया, जबकि बाद के उछाल ने फरवरी 2017 में 2014 के उच्च स्तर के तहत पांच अंक रोक दिए, एक अवरोही लघुगणक ट्रेंडलाइन में चौथे बिंदु को प्रिंट किया। यह जनवरी 2018 में एक बार फिर से वापस आ गया और व्यापक बाजार के साथ वापस आ गया, जबकि पिछले दो हफ्तों में सकारात्मक कार्रवाई ने स्टॉक को एक बार फिर से बाधा को उठा लिया है।

एक्स शॉर्ट-टर्म चार्ट (अंकगणित स्केल: 2016 - 2018)

फरवरी 2017 से मूल्य कार्रवाई ने एक अधूरे कप और हैंडल ब्रेकआउट पैटर्न की रूपरेखा भी तैयार की है। संरचना को अधिक समय की आवश्यकता है क्योंकि वी-आकार का हैंडल अधूरा लगता है, ब्रेकआउट का समर्थन करने के लिए समेकन के हफ्तों की आवश्यकता होती है जो ट्रेंडलाइन पर चार साल के प्रतिरोध को भी साफ करता है। कप की गहराई से $ 60 के दशक के मध्य में एक मापा चाल लक्ष्य का सुझाव मिलता है, जो 2010 के उच्च प्रदर्शन को वापस लाएगा।

2010 में ऑल-टाइम हाई पर टॉप-बैलेंस वॉल्यूम (OBV) शीर्ष पर रहा और एक क्रूर वितरण चरण में प्रवेश किया, जो आखिरकार 2016 की पहली तिमाही में समाप्त हो गया। नीचे फ़िशर्स और वैल्यू प्लेयर्स ने एक संचय का निर्माण किया, जो आज शुरू हुआ। 2017 के मध्य में भाप उठाई गई। संकेतक अब सात साल के ऊंचे स्तर पर पहुंच गया है, जिससे तेजी से टेलविंड बन रहा है, जो एक इवेंट ब्रेकआउट का समर्थन करना चाहिए। (अधिक के लिए, देखें: रेड-हॉट मेटल्स खरीदने के लिए पुलबैक की प्रतीक्षा करें ।)

तल - रेखा

यूएस स्टील ने फरवरी में लगभग 11 अंक की बिक्री की और जोरदार उछाल दी, अगले चरण को एक संभावित कप में पूरा किया और ब्रेकआउट को नियंत्रित किया जो सात साल के निचले स्तर की प्रवृत्ति को भी बढ़ाएगा। यह 60% में मजबूत खरीद आवेग के पक्ष में, रोगियों के शेयरधारकों के लिए अच्छा है। (अतिरिक्त पढ़ने के लिए, देखें: 2018 के लिए शीर्ष 4 स्टील स्टॉक्स ।)