मॉर्गन स्टेनली (एमएस) के शेयरों में पिछले एक साल में 15% से अधिक की वृद्धि हुई है, जो मुश्किल से एसएंडपी 500 के लगभग 14.6% की वृद्धि को हरा रहा है। लेकिन वृद्धि के बावजूद, स्टॉक के शेयर अपनी उच्चता से लगभग 12% दूर हैं। तकनीकी चार्ट के विश्लेषण से पता चलता है कि शेयरों में 9% से अधिक की गिरावट हो सकती है।
भविष्य की कमाई वृद्धि के लिए दृष्टिकोण 2019 और 2020 में भी काफी हद तक स्वस्थ होने की उम्मीद है, एक स्वस्थ 2018 के बाद। यहां तक कि 2012 के बाद से निवेश बैंक के मूल्यांकन के कुछ शेयर अपने सबसे महंगे स्तरों पर कारोबार कर रहे हैं, इसकी कीमत मूर्त रूप पर आधारित है। पुस्तक मूल्य।
YCharts द्वारा एमएस डेटा
तकनीकी रूप से कमजोर
शेयर $ 51.60 पर तकनीकी समर्थन के ठीक ऊपर बैठे हैं, साथ ही एक तकनीकी डाउनट्रेंड जो कि जगह पर है। स्टॉक ने मई के अंत में समर्थन की जांच की, इसके नीचे के शेयरों के साथ, उच्च कीमतों पर पलटाव से पहले। लेकिन स्टॉक में गिरावट मजबूत दिख रही है, और वॉल्यूम के स्तर में सुधार नहीं हुआ है क्योंकि स्टॉक ने शॉर्ट टर्म पर रैलियां की हैं, जो सुझाव देगा कि खरीदारी में कोई दृढ़ विश्वास नहीं है। समर्थन के अगले स्तर से संकेत मिलता है कि शेयर 9% से $ 47.25 तक गिर सकता है। (और अधिक के लिए, यह भी देखें: क्यों अमेरिका के बैंक और मॉर्गन स्टेनली 25% से पलट कर सकते हैं ।)
इसके अतिरिक्त, सापेक्ष शक्ति सूचकांक में गिरावट जारी है, 2018 की शुरुआत के बाद से, सुझाव है कि स्टॉक से बाहर आ रहा है। स्टॉक को अभी भी 30 से नीचे पढ़ने के साथ ओवरसोल्ड स्थितियों तक पहुंचना है। यह भी संकेत देगा कि शेयरों में गिरावट आई है।
धीमा विकास
2019 और 2020 दोनों में आय और राजस्व में वृद्धि धीमी देखी जा रही है, 2018 में विकास की एक ब्लॉकबस्टर वर्ष होने की उम्मीद है। 2018 में आय 31.6% से $ 4.74 प्रति शेयर चढ़ने का अनुमान है, जबकि राजस्व में 7.6% की वृद्धि देखी जा रही है। $ 40.82 बिलियन तक। लेकिन 2019 में आय में वृद्धि केवल 7.7% तक धीमी गति से बढ़ने का अनुमान है, और 2020 में केवल 9.66% है। 2019 में राजस्व वृद्धि और भी नाटकीय रूप से 2.9% तक धीमी होने की उम्मीद है, और 2020 में केवल 1.8% है।
मूल्यांकन उच्च है
MS मूल्य YCharts द्वारा मूर्त बुक वैल्यू डेटा के लिए
स्टॉक वर्तमान में $ 5.11 के 10.2 गुना 2019 पूर्वानुमानों पर ट्रेड करता है, और पिछले तीन वर्षों में अपनी ऐतिहासिक सीमा के मध्य में है। इसके अतिरिक्त, स्टॉक 2012 में 1.52 पर बुकिबल वैल्यू के लगभग उच्चतम मूल्य पर ट्रेड करता है। यह मॉर्गन स्टेनली के शेयरों को या तो मूल्यांकन मीट्रिक पर सस्ता नहीं बनाता है, जबकि कमाई धीमी है। (और अधिक के लिए, यह भी देखें: क्यों मॉर्गन स्टेनली 25% से वृद्धि करने के लिए तैयार है ।)
कमजोर तकनीकी चार्ट, विकास की धीमी गति, और मूल्यांकन बताता है कि मॉर्गन स्टेनली अल्पावधि में कम हो सकता है।
