न्यूयॉर्क के फेडरल रिजर्व बैंक के घरेलू ऋण और ऋण पर तिमाही रिपोर्ट के नवीनतम आंकड़ों के अनुसार, 2018 की पहली तिमाही में बंधक शेष $ 57 बिलियन पर चढ़ गया, और 2017 की पहली तिमाही से बंधक ऋण $ 312 बिलियन है। हाउसिंग ऋण अब $ 8.94 ट्रिलियन के करीब है, लेकिन अभी भी शर्मीली है, $ 9.99 ट्रिलियन की चोटी जो हमने 2008 की तीसरी तिमाही में देखी थी।
कई तिमाहियों में सबसे बड़ी वृद्धि के बावजूद, बंधक शेष राशि उनके 2008 के शिखर से नीचे बनी हुई है और फ्लोरिडा संकट, एरिज़ोना, नेवादा और कैलिफोर्निया जैसे आवास संकट से सबसे अधिक प्रभावित राज्यों में उनकी पिछली ऊँचाई से बहुत नीचे है। इसके विपरीत, टेक्सास, नॉर्थ डकोटा और डेलावेयर के पास अपनी पिछली चोटियों की तुलना में 10% से अधिक बंधक संतुलन है। उच्च बंधक संतुलन को अधिक वसूली का संकेत माना जाता है या पहली बार में संकट से कम प्रभावित होता है।
बंधक ऋण ऋणदाताओं के लिए एक अच्छी शर्त की तरह लगता है
नए बंधक के लिए उधारकर्ताओं का औसत क्रेडिट स्कोर 755 से पहली तिमाही में बढ़कर 761 हो गया - अभी भी बहुत अच्छी सीमा में है। इससे भी बेहतर, गंभीर रूप से अपराधी बंधक का प्रतिशत - 90 दिनों या उससे अधिक में कोई भुगतान नहीं करने वाले - लगातार सुधार करने के लिए जारी रखा गया, जिसमें 40.5% लोग प्रारंभिक भुगतान में अपने भुगतान को पकड़ रहे थे, बनाम 35.9% पहली तिमाही में। (और अधिक के लिए, एक बंधक के लिए अनुमोदित होने के लिए 6 युक्तियाँ देखें।)
होम-इक्विटी ऋण के बाद, बंधक ऋण में किसी भी प्रकार के घरेलू ऋण की न्यूनतम विलंब दर होती है। घरेलू ऋण और ऋण संबंधी तिमाही रिपोर्ट के अनुसार, 2017 के अंत में केवल 1.2% बंधक गंभीर रूप से अपराधी (90 दिनों से अधिक) थे।
फेडरल रिजर्व (जो उपभोक्ता क्रेडिट पैनल / इक्विफैक्स डेटा का उपयोग करता है) की तुलना में अलग-अलग डेटा का उपयोग करते हुए, ट्रांसयूनियन 60 से अधिक-दिवसीय बंधक विलंब दरों को मापता है और दिखाता है कि वे 2010 की पहली तिमाही में 7.21% के शिखर से गिर गए हैं। 2017 की चौथी तिमाही में 1.83% की कम। ट्रांसयूनियन ने भविष्यवाणी की है कि 2018 में बंधक विलंब दर 2005 के बाद से अपने निम्नतम स्तर तक गिर जाएगी - 1.65% - आवास की कीमतों, मजबूत रोजगार और बढ़ती घरेलू आय के लिए धन्यवाद। मजबूत आर्थिक कारकों के अलावा, नाजुकता अपेक्षाकृत कम है, क्योंकि लोग अपने आवास भुगतान को प्राथमिकता देते हैं, क्योंकि गिरवी के पीछे पड़ने के परिणाम क्रेडिट कार्ड या छात्र ऋण भुगतान पर पड़ने वाले परिणामों की तुलना में बहुत अधिक गंभीर होते हैं, जिनकी परिसीमा दर 4.6% है और 11%
बंधक ऋण ईंधन कुल घरेलू ऋण
बंधक ऋण कुल घरेलू ऋण का सबसे बड़ा घटक है, जो लगातार 15 तिमाहियों तक बढ़ने के बाद $ 63.2 बिलियन बढ़कर 13.21 ट्रिलियन डॉलर के सर्वकालिक उच्च स्तर पर पहुंच गया। बंधक शेष राशि कुल घरेलू ऋण का 71% है।
बंधक उत्पत्ति, जिसमें दोनों नए बंधक और पुनर्वित्त शामिल हैं, चौथी तिमाही में $ 452 बिलियन से $ 428 बिलियन तक गिर गया, शायद गिरावट और सर्दियों के महीनों के विशिष्ट घरों की बढ़ती मांग और बढ़ती ब्याज दरों के परिणामस्वरूप। नेशनल एसोसिएशन ऑफ रियल्टर्स के अनुसार, मौजूदा घरेलू बिक्री दिसंबर में 3.6% गिर गई। हालांकि, वे नवंबर में 5.6% और अक्टूबर में 2.0% की वृद्धि हुई।
ट्रांसयूरियन के अनुसार, प्रति उधारकर्ता औसत बंधक ऋण पिछली तिमाही में $ 200, 935 था। 2016 की चौथी तिमाही में बंधक खातों की कुल संख्या 52.0 मिलियन से 52.7 मिलियन तक है। 52.7 मिलियन की संख्या पिछली तीन तिमाहियों से अधिक रही है, जिसका अर्थ है कि नए बंधक (उत्पत्ति) की संख्या लगभग बराबर है बंधक का भुगतान किया जा रहा है। बंधक को बिक्री, पुनर्वित्त या घर के लिए स्वतंत्र और स्पष्ट होने के कारण भुगतान किया जा सकता है।
बंधक ब्याज दरें बढ़ रही हैं
ट्रांसयूनियन ने 2018 में 2017 में 35% से नीचे की ओर पुनर्वित्त से आने वाले नए बंधक की हिस्सेदारी को धक्का देने के लिए 2018 में बढ़ती ब्याज दरों की उम्मीद की है। (अधिक जानकारी के लिए, 6 प्रश्न पूछने के लिए आप से पहले पूछें ।)। 28 फरवरी, 2017 को 3.83% से थोड़ा, फरवरी 8, 2018 को 4.42% तक। फेडरल रिजर्व ने दिसंबर के मध्य में अपने लक्ष्य संघीय निधि दर में 0.25% की वृद्धि की; मध्य-फरवरी में दरें 4.51% हैं, जो 2 अप्रैल 2014 के बाद से उनका उच्चतम बिंदु है।
ट्रांसयूनियन का कहना है कि बढ़ती ब्याज दरों ने पुनर्वित्त को प्रभावित किया है लेकिन खरीद गतिविधि को नहीं। 2017 में अमेरिकी घर की बिक्री 2006 के बाद से सबसे मजबूत थी। दिसंबर में औसत राष्ट्रीय घर की कीमत $ 246, 800 थी, और चार सबसे गर्म आवास बाजारों में से चार कैलिफोर्निया में थे। (अधिक जानकारी के लिए, फर्स्ट टाइम होमबॉययर गाइड देखें ।)
बंधक ऋण बढ़ने का क्या मतलब है?
क्या बंधक ऋण की यह उच्च और बढ़ती हुई राशि एक अच्छी बात है, या इसका मतलब यह है कि लोग खुद को फिर से overextending कर रहे हैं और एक और आवास दुर्घटना आसन्न है? ट्रांस नेता के वरिष्ठ उपाध्यक्ष और बिजनेस लीडर की बंधक रेखा जो जो मेलमैन के एक बयान के अनुसार, हमें चिंता करने की ज़रूरत नहीं है: “घर की कीमतें बढ़ाना, ठोस अंडरराइटिंग मानदंड और एक मजबूत अर्थव्यवस्था ने बंधक उद्योग में जोखिम का स्तर बहुत कम कर दिया है।, जो संभवतः 2018 में जारी रहेगा।"
मेलमैन को आवास की मांग मजबूत रहने की उम्मीद है लेकिन उनका मानना है कि घर के खरीदारों को प्रवेश स्तर की आवास की तंग आपूर्ति, बढ़ती ब्याज दरों और एक अच्छे घर तक जाने की उच्च लागत के कारण कठिनाई होगी। एक कारण एंट्री-लेवल हाउसिंग तंग है कि कई मौजूदा घर मालिकों के पास कम-ब्याज बंधक हैं जो वे छोड़ना नहीं चाहते हैं, और, इसके शीर्ष पर, वे आज के pricier घरों को वहन करने में सक्षम नहीं हो सकते हैं। दिसंबर के कर बिल के प्रभाव का असर हाउसिंग मार्केट पर भी पड़ सकता है, लेकिन हमें अभी तक पता नहीं है कि क्या या कैसे। (अधिक जानकारी के लिए देखें कि GOP टैक्स बिल आपको कैसे प्रभावित करता है ।)
तल - रेखा
2017 की चौथी तिमाही में राइजिंग मॉर्गेज बैलेंस अलार्म का कारण नहीं बनता है, क्योंकि वे उस समय थे जब हाउसिंग बबल फुला रहा था और ग्रेट मंदी चल रही थी। कुछ उपभोक्ता अपने ऋणों पर अपराधी हैं, जो बहुत से अपराधी हैं वे पकड़ रहे हैं और फौजदारी रिकॉर्ड में कमी कर रहे हैं। जैसे-जैसे वर्ष आगे बढ़ेगा यह देखना दिलचस्प होगा कि तंग सूची, बढ़ती ब्याज दरें और कर बिल आवास बाजार और बंधक उधारकर्ताओं को कैसे प्रभावित करते हैं।
